Manejo de pasivos a largo plazo

Los pasivos a largo plazo está representado por los adeudos cuyo vencimiento sea posterior a un año (1), o al ciclo normal de las operaciones de éste es mayor.  Se originan de la necesidad de financiamiento de la empresa ya sea, para la adquisición de activos fijos, cancelación de bonos, redención de acciones preferentes, etc.  Los pasivos a largo plazo dentro de las empresas mas comunes son: los Préstamos hipotecarios y los Bonos u Obligaciones por pagar.

Las tablas de Amortización sirve para reflejar como se está realizando el pago de una deuda contraída mayormente representados por inversiones cuantiosas que la empresa desea realizar y en donde se mueve a lo que se le llaman “documentos por pagar a largo plazo”, ya que, enormes cantidades de dinero no pueden ser pagados al momento, porque se daría en caso de que la empresa se quedara sin liquidez (a menos que sea un tipo de empresa donde le efectivo sea su forma de pago de manera continua y no mediante cheques).  Estas inversiones generan intereses y gastos, por lo tanto, se necesita llevar un control de lo que se va amortizando (pagando o gastando la deuda).

En el presente trabajo se tomarán en consideración, rubros que pertenecen a los pasivos a largo plazo, como: hipotecas por pagar, créditos diferidos, los efectos por pagar a largo plazo y el fondo de amortizaciones.

Son todos aquellos adeudos que están representados por documentos, hipotecas, o títulos; y cuyo vencimiento en el largo plazo es mayor a un (1) año para aquellas empresas que por sus características especiales así lo tengan.

Hipotecas por pagar.

Concepto:  Son préstamos contraídos por las empresas pero debidamente garantizadas con bienes e inmuebles, y sobre las cuales no puede pesar enajeción o gravamen sin la debida cancelación.

Características:

• Los préstamos tiene garantías que se derivan del inmueble hipotecado.
• Si el deudor no cumple con el pago, se ejecutará la hipoteca, rematando el bien y el acreedor o prestamista cobrará el monto del capital de la hipoteca, los intereses que estos hayan causados, los gastos judiciales y cualquier otro gasto por el cual haya incurrido el incumplimiento de la misma.
• El acreedor no llega a ser necesariamente el propietario del bien hipotecado.
• La hipoteca debe ser registrada debidamente en el Registro Público para que tenga efectos legales y poder actuar en caso de no cumplirse con las cláusulas establecidas al momento del préstamo.

Tratamiento contable:

1.-  Al inicio de la operación.

2.- Al cancelar la cuota.

3.- En caso de remate de la hipoteca.

(*) Será utilidad o pérdida en remate, dependiendo del resultado.

(**) Dependerá del bien hipotecado, en caso que sea un terreno, la cuenta de depreciación acumulada no aparecería.

Tabla de amortización.

Las compras de finca raíz de ciertos tipos de equipos se financian con frecuencia mediante la emisión de documentos a largo plazo que exige una seria de pagos por cuotas.  Estos pagos (llamados  “servicio de deuda”) se pueden vencer, semestral, mensual o trimestralmente o en cualquier otro intervalo.  Si estas cuotas continúan hasta que la deuda ha sido completamente pagada, se dice, que el préstamos está siendo totalmente amortizado.  Con frecuencia, sin embargo, los documentos de las cuotas contienen “fecha de vencimiento” en el cual el saldo restante no pagado, debe ser cancelado en un solo “pago global”.

Algunos documentos exigen el pago de cuotas que corresponden a los cargos de intereses periódicos (un documento de “sólo intereses”).  Bajo estos términos, el capital del préstamo es pagadero en una fecha de vencimiento específica.   Con mayor frecuencia, sin embargo, los pagos de cuotas son  mayores que el monto de intereses que se acumulan durante el periodo.  Por lo tanto, solamente una porción de cada pago de cada pago de cuotas representa un gasto de intereses y el monto restante del pago reduce el capital del pasivo.  A medida que el monto adeudado se reduce al efectuar cada pago, la porción de los siguientes pagos que representa el gasto de intereses se reducirá y la porción dirigida al pago del capital  aumentará.

Preparación de la tabla de amortización.

Para poder analizar el contenido de una tabla primero se debe tomar en consideración el modo de pago, con el cuál se va a amortizar, bien sea, mensual, trimestral o semestral.  Por consiguiente, los valores de los pagos (columna A), el gasto de intereses (Columna B), y la reducción en el saldo no pagado (Columna C)serán calculados de acuerdo al tiempo.

Los datos de la tabla son:

1. Períodos de interés (Fecha de expedición).
2. Fecha de pago.
3. Pago (bien sea mensual, semestral o trimestral) (Columna A)
4. Gastos por intereses (Columna B)
5. Reducción en el saldo no pagado (Columna C)
6. Saldo no pagado (Columna D).

La tasa de interés que se utilice en la tabla tiene una importancia especial; esta tasa debe coincidir con el período entre fechas de pago. Por lo tanto, si los pagos se realizaran de manera mensual (por ejemplo) la columna B de gastos por intereses deberá estar basada en la tasa de interés mensual y así sucesivamente.

Una tabla de amortización se realiza con el monto original del pasivo que encabeza la columna de saldos no pagados.  Los valores de los pagos mensuales mostrados en la columna A, se especifican mediante un contrato de cuotas.  El gasto por interés mensual, que aparece en la columna B, se calcula para cada mes aplicando la tasa de interés mensual al saldo no pagado al principio de ese mes.  La porción de cada pago que reduce el valor del pasivo (Columna C) es simplemente el monto restante del pago (Columna A – Columna B).  Finalmente, el saldo no pagado del pasivo (Columna D) se ve reducido cada mes por el monto indicado en la columna C.

La preparación de cada línea horizontal en una tabla de amortización representa la elaboración de los mismos cálculos con base en un nuevo saldo no pagado.

Registro con los datos de la tabla.

Una vez preparada una tabla de amortización, los asientos para registrar cada pago se tomarán directamente de los valores que aparecen en ella.  Estos, se registran de la siguiente manera:

• Distribución del pago entre intereses y capital.

• Para registrar el segundo pago.

• Asiento de ajuste al final del año.

P/R Asiento de ajuste por el gasto causado de intereses sobre el documento por pagar en cuotas.

Créditos diferidos.

Concepto:  son ingresos que no han sido devengados o ganados y que corresponden a diferentes períodos de tiempo.  Su característica fundamental es que no requieren un desembolso de dinero o ingreso.   Entre estos podemos mencionar: alquileres cobrados por anticipado, la prima en emisión de obligaciones, utilidad bruta diferida en ventas a plazos, exceso del valor en libros sobre el costo  de las acciones en subsidiaria, etc.

Los créditos diferidos son partidas no monetarias pero se pueden convertir en pasivos, si es así, pasarían a ser partidas monetarias, por lo tanto, en épocas de inflación de mas de un dígito se debe reconocer en los resultados los efectos de la pérdida de poder de compra del bolívar (caso de Venezuela) por efectos de inflación.

Tratamiento contable:  los créditos diferidos se deben valorar igual que los pasivos debido a su característica de poder convertirse en pasivo si no se devenga, por lo tanto, será su valor nominal o restitución de pago y los que estén en moneda extranjera se valorarán a la cotización de la fecha en que se elaboren los estados financieros, a excepción del exceso del valor en libros sobre el costo de las inversiones en subsidiarias que se determinará por la diferencia entre el costo de adquisición de las acciones adquiridas y su valor contable.

Efectos por pagar a largo plazo.

Concepto:  son obligaciones a corto plazo respaldadas por documentos de crédito como son: letras de cambio, pagarés, etc.  Por lo general, están sujetas al pago de intereses, por lo tanto, los devengados a la fecha de cierre se deben registrar como un pasivo circulante en una cuenta de gastos acumulados.  Aquellas obligaciones que, en virtud de su naturaleza, no puedan ser clasificadas adecuadamente dentro de las partidas o cuentas que se presentan separadamente dentro del pasivo circulante, debe presentarse como “otras cuentas por pagar”.

Fondo de amortización.

Son reservas en monedas que se van creando mensualmente para soportar el pago de un gasto que se va a realizar en una determinada fecha, como por ejemplo: utilidades.

Conclusión.

Todos los pasivos a largo plazo se reflejan en pagos que se realizarán a períodos mayores de un (1) año.  Como todo pasivo, las hipotecas son compromisos que adquiere la empresa en bienes inmuebles, los costos de derechos fiscales, notariales y de honorarios profesionales y se consideran como parte del costo de adquisición del inmueble.  Pero, si se constituyen como garantía de préstamos destinados al fortalecimiento del capital de trabajo, estos costos deben considerarse como un gasto diferido, las cuales amortizarán durante la duración del préstamos hipotecario.

El Fondo de amortización no es mas que las reservas en moneda que  se realizan con el fin de soportar grandes pagos que se pueden llegar a realizar antes de terminar el año, como por ejemplo las utilidades y evitar que la empresa se despegue de un solo momento grandes sumas de liquidez.

Los créditos diferidos son partidas no monetarias pero se pueden convertir en pasivos, si es así, pasarían a ser partidas monetarias, por lo tanto, en épocas de inflación de mas de un dígito se debe reconocer en los resultados los efectos de la pérdida de poder de compra del bolívar (caso de Venezuela) por efectos de inflación.

 Bibliografía.

Para la elaboración de este trabajo se consultaron los siguientes textos:

• De ALTUVE, Rosa Aura. “Contabilidad Superior”. Universidad de los Andes (ULA), Facultad de Ciencias Económicas y Sociales. Departamento de Contabilidad y Finanzas.  Mérida, Edo.Mérida-Venezuela.  Año 1998.
• MEIG Y MEIG, Bettner Whittington. “Contabilidad.  La Base para Decisiones Gerenciales”. Editorial McGraw Hill. Décima edición.  998.

PASIVOS A LARGO PLAZO

Aportado por: María Barrera