La contabilidad como fuente de información para la administración efectiva de una empresa

LA CONTABILIDAD COMO FUENTE DE INFORMACIÓN PARA LA
ADMINISTRACIÓN EFECTIVA DE LA EMPRESA MUNICIPAL DE MERCADOS
SA
INTRODUCCIÓN:
La Tesina denominada: LA CONTABILIDAD COMO FUENTE DE INFORMACIÓN
PARA LA ADMINISTRACIÓN EFECTIVA DE LA EMPRESA MUNICIPAL DE
MERCADOS SA; tiene por objetivo utilizar el factoring en la liquidez empresarial
de la empresa.
Para un adecuado tratamiento de la información de este documento se ha
formulado de la siguiente manera:
En el CAPITULO I: Se presenta el problema de la investigación y dentro de ello la
descripción del mismo; los antecedentes de la investigación, justificación e
importancia de la investigación, formulación de los problemas, formulación de los
objetivos, hipótesis y el alcance y limitaciones. El problema de la investigación se
encuentra en la administración de la empresa. Este trabajo se justifica porque
contribuye a la solución de los problemas empresariales mediante la contabilidad.
En el CAPITULO II: Se presenta el aspecto teórico de la investigación y dentro de
ello se plantean las principales teorías de la investigación. Específicamente está
referida al factoring y la liquidez de la empresa.
En el CAPITULO III: Se presenta la metodología de la investigación y dentro de
ello el tipo, diseño, población, muestra, procedimientos para la recolección de
datos y técnicas para el análisis de datos. La población y la muestra están
conformadas por los accionistas o propietarios, directivos, funcionarios,
trabajadores, clientes, proveedores y otros agentes económicos quienes
manifestaron su parecer en relación con las variables de la investigación. Por lo
demás, esta parte sirve para que el trabajo tenga el carácter científico, al ser una
investigación de tipo descriptiva.
2
En el CAPITULO IV: Se presenta el caso práctico. Al respecto se presenta la
casuística de la empresa, la propuesta de estudio y finalmente los resultados de la
investigación. Los casos que se presentan son alternativas de solución de los
problemas de la empresa.
En el CAPITULO V: Se presenta las conclusiones y recomendaciones. Dentro de
este rubro se plantea la discusión de los resultados obtenidos; la comprobación o
refutación de la hipótesis de la hipótesis; las conclusiones y las recomendaciones.
3
CAPÍTULO I:
PROBLEMA DE LA INVESTIGACIÓN
1.1. DESCRIPCIÓN DEL PROBLEMA DE LA INVESTIGACIÓN
La Empresa Municipal de Mercados SA (EMMSA), ha tenido dificultades para
tomar decisiones porque no hace uso de la información que proporciona la
contabilidad, desde donde podría solucionarse los problemas relacionados con las
deudas, inversiones, rentabilidad, riesgos, gestión y solvencia patrimonial
La Empresa Municipal de Mercados SA (EMMSA), pese al esfuerzo que realizan
sus directivos y trabajadores no ha podido cumplir sus metas; sin embargo a la
fecha, está ya en una franca recuperación, lo cual es muy positivo.
Por otro lado dada la coyuntura de los mercados de Lima Metropolitana, la empresa
tampoco ha podido lograr niveles adecuados de economía, eficiencia, mejora
continua y efectividad empresarial.
En cuanto a la administración, esta no ha podido lograr niveles razonables de
efectividad, ya que afronta también problemas de control empresarial en los
recursos, actividades, funciones y procedimientos que debe llevar a cabo.
La Empresa Municipal de Mercados SA (EMMSA), viene afrontando problemas para
cumplir con el objeto que le toca llevar a cabo, tal como dedicarse a la
administración de los mercados públicos, sean estos mayoristas o minoristas,
existentes en la Provincia de Lima. Asimismo, ha tenido dificultades para
promocionar y participar en la construcción de nuevos mercados con la finalidad que
se garantice el abastecimiento de productos alimenticios en general para la ciudad
de Lima.
La sociedad no ha podido normar ni ejecutar los regímenes internos de
administración de cada uno de estos mercados; actualmente, afronta problemas al
conceder el uso de sus instalaciones y otorgar los contratos de concesión
respectivos. Por otro lado, no ha fijado en forma clara y precisa las obligaciones y
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derechos de los concesionarios, tampoco ha fijado el régimen compensatorio por
tales concesiones, además de asuntos conexos y/o afines con los entes enunciados.
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1.2. EMPRESA DE MERCADOS MAYORISTAS S.A (EMMSA)
ANTECEDENTES DE EMMSA:
La Historia de la Empresa de Mercados Mayoristas S.A. (EMMSA) tiene inicio en el
año 1980, a raíz de la liquidación de la Empresa Pública de Servicios
Agropecuarios (EPSA), como una empresa de propiedad directa del Estado
asignada al Ministerio de Agricultura, hasta que mediante Decreto Supremo
209-85-EF del 17 de mayo de 1985, sus acciones fueron transferidas en propiedad
a Inversiones COFIDE S.A (ICSA). En diciembre de 1987 mediante contrato de
compra venta, ICSA transfiere la totalidad de las acciones de EMMSA a favor del
Concejo Provincial de Lima.
De esta manera, bajo el Acuerdo 023 del Consejo Provincial de Lima de fecha
26 de enero de 1989; EMMSA fue incorporada como una empresa municipal de
derecho privado, organizada bajo la forma de sociedad anónima con autonomía
económica y administrativa, y con acciones de propiedad directa de la
Municipalidad de Lima Metropolitana.
EMMSA se rige por su Estatuto Social, las disposiciones de carácter presupuestal
emitidas por la Dirección Nacional de Presupuesto Público, y en forma supletoria
por la Ley General de Sociedades 26887; asimismo, EMMSA está sujeta al
control del Consejo Metropolitano, de acuerdo a lo dispuesto en la Ley 27972
Ley Orgánica de Municipalidades y Ley Orgánica del Sistema Nacional de Control
y de la Contraloría General de la República Ley N° 27785.
Fue a partir del 23 de marzo del 2004, que la Empresa de Mercados Mayoristas
S.A. (EMMSA) cambio su denominación por la de Empresa Municipal de Mercados
S.A. (EMMSA), ampliando de esta manera sus funciones.
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En tal sentido, EMMSA tiene por objetivo dedicarse a la administración, control,
supervisión y dirección de los mercados públicos, sean estos mayoristas o
minoristas, existentes en la Provincia de Lima; promocionar y participar en la
construcción de nuevos mercados con la finalidad que se garantice el
abastecimiento de productos alimenticios en general para la ciudad de Lima;
asimismo, la sociedad podrá normar los regímenes internos de administración de
cada uno de estos mercados, conceder el uso de sus instalaciones y otorgar los
contratos de concesión respectivos, fijar las obligaciones y derechos de los
concesionarios, fijar el régimen compensatorio por tales concesiones y demás
asuntos conexos y/o afines con los entes enunciados.
Actualmente el domicilio legal de EMMSA, se encuentra en Av. De La Cultura S/N,
distrito de Santa Anita Lima, siendo su propietario la Municipalidad Metropolitana
de Lima.
EMMSA desde fines del 2008, por encargo de la Municipalidad Metropolitana de
Lima, tiene a su cargo la ejecución del Proyecto Ampliación y Remodelación del
Gran Mercado Mayorista de Lima ubicado en el Distrito de Santa Anita, con lo que
se espera lograr dar solución al problema del abastecimiento, comercialización y
distribución de productos agrícolas perecibles en Lima Metropolitana en beneficio
de una población en constante crecimiento que impulsan cada vez a una mayor
demanda de alimentos.
FUNCIONES DE EMMSA:
1) Administrar los mercados a su cargo, pudiendo ejecutar y coordinar
acciones en el entorno de influencia de los mismos.
2) Proyectar, construir, administrar y actuar como ente supervisor de los
nuevos mercados de la ciudad de Lima.
3) Apoyar a través de sistemas de asesoría y/o consultoría la construcción de
nuevos mercados en las principales ciudades del país.
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4) Normar el comercio mayorista de productos alimenticios en general en la
provincia de Lima.
MISIÓN DE EMMSA:
Administrar de manera eficiente el Gran Mercado Mayorista de Lima en Santa
Anita , mejorando la infraestructura y los principales servicios, en tanto se concreta
la construcción y puesta en funcionamiento de los nuevos Pabellones del GMML.
VISIÓN DE EMMSA:
Constituir una organización eficaz y eficiente que contribuya al funcionamiento, de
un moderno sistema de comercialización mayorista de productos agrícolas
perecibles, teniendo en cuenta que Lima Metropolitana, por su ubicación
geográfica es un punto de redistribución espacial de los flujos comerciales.
ESTRUCTURA ORGÁNICA:
JUNTA DE ACCIONISTAS:
1) Álvaro Espinoza Benza
2) Ricardo Adolfo Fort Meyer
3) Jhonny Zas Friz Burga
DIRECTORIO:
Presidente: Juan Rheineck Piccardo
PLAN EJECUTIVA:
Gerente General: Rafael Gómez Chocano
FUNCIONARIOS:
1) Gerencia de Promoción y Desarrollo: Elsie Guerrero Bedoya
2) Gerencia de Administración y Finanzas: Álvaro Carrillo Mayanga
3) Gerencia de Operaciones: Alvaro Sierralta Gonzalez
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4) Oficina de Asesoría Legal: Giuliana Chavez Jasahui De La Torre
5) Oficina de Presupuesto, Planeamiento y Estadística: Guido Medina Laura
6) Oficina Atención al cliente: Jimena Sanchez Velarde
7) Departamento de Informática: Patricia Peña Loayza
8) Departamento de Personal: Juan Aurich del Castillo
9) Departamento de Logística: Maria Luisa Silva Peredo
10) Departamento de Contabilidad: Rosa Pacifico La Rosa
11) Departamento de Tesorería: Soraya Mauricio Villafuerte
12) Departamento de Administración de Mercados Mayoristas: Pedro Centurión
Mendoza
13) Imagen Institucional: Alexandra Del Carpio
14) Auditor Interno: Ricardo Walter Sechuran
15) Unidad de Seguridad: Jorge Carlos Alejandro Chui Padilla
La situación orgánica de EMMSA en términos formales, particularmente el referido
al cambio de localización del mercado mayorista de La Victoria a Santa Anita, se
trata de una organización que ha devenido en obsoleta por lo poco funcional a las
nuevas exigencias de operación y administración del GMML y de la propia EMMSA.
Adicionalmente, la organización actual de la empresa padece tres problemas
centrales que exigen su superación inmediata:
Dispersión orgánica y funcional marcada por una definición de puestos y
funciones hecha “sobre la marcha” o, lo que es lo mismo, por “ensayo y error”,
agravada por la existencia de un MOF obsoleto y poco funcional a los nuevos
alcances de la organización. Indebida definición y superposición de las líneas
jerárquicas propiciatoria de desorden e incumplimientos de las
responsabilidades y funciones.
Ausencia de áreas funcionales importantes (o, de parte de ellas) como la
administración de las operaciones, las comunicaciones, la información
concebida como un área de soporte fundamental para la toma de decisiones
al igual que las estadísticas, regulación y contratos, operación de los servicios
básicos de valor añadido y los complementarios.
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En este marco, los aspectos específicos que deben considerarse en un
replanteamiento de la organización de EMMSA y el GMML, son:
a. EMMSA debe diferenciar entre su organización y la del GMML de manera que
operen “independientemente” como centros de costos distintos, respondiendo a
lógicas de operación cuya base deben diferir una de otra.
b. Para administrar adecuadamente las operaciones del GMML se requiere
replantear la organización de los órganos de línea, conformando nuevas áreas y
eliminando otras y, la adecuación de los órganos de administración interna
(órganos de asesoría y de apoyo) para la gestión administrativa adecuada.
c. Se requiere evaluar, analizar la ubicación y el nivel de posibles nuevas áreas en
la organización (como las de comunicaciones, de información, de regulación y de
servicios de valor añadido y los complementarios) así como potenciar o reubicar
algunas existentes (como seguridad, informática, mantenimiento y cobranzas) en
vista de la envergadura, entre otros, de los servicios básicos y complementarios a
brindarse en el GMML.
d. Dado que EMMSA se encuentra en un periodo de reestructuración operativa para
enfrentar las nuevas actividades que se generan en relación con las operaciones
del GMML, en forma perentoria y eventual, en tanto se culmine con las
necesidades referidas a la redefinición de la mezcla comercial del GMML y su
instalación total en Santa Anita, se deben introducir cambios sustantivos en el
área administrativa de manera que se potencie el funcionamiento del GMML.
e. Crear el área responsable de los servicios básicos que comprendan, en principio,
los servicios de valor agregado a los productos que se comercializan en el GMML
y que permitan su expansión hasta llegar a su capacidad instalada deseable y
posible.
f. Designar el área que se dedique a implementar los servicios complementarios,
que comprendería, en principio, los Estacionamientos, Cafetería, Servicios
Higiénicos, Servicios de POS, Almacenamiento temporal, etc.
g. La Unidad de Cobranzas debe rediseñarse para la recaudación de diversos
conceptos de ingresos, debiendo considerar su ubicación y dependencia en la
Gerencia de Administración y Finanzas, en la nueva estructura orgánica.
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1.2.1. REESTRUCTURACIÓN ORGÁNICA DE EMMSA
Criterios básicos
A continuación se listan los criterios básicos tomados en cuenta para la definición de
la nueva organización de EMMSA y el GMML.
a. Funcionamiento diferenciado de EMMSA y el GMML, operando como centros de
costos diferentes, y donde el GMML se constituya en un órgano desconcentrado
de EMMSA.
b. Estructura orgánica proyectada a 5 años con un proceso de implementación
progresivo de un año, especialmente para permitir que el GMML funcione más
fluidamente y EMMSA, en el marco de sus mandatos, inicie acciones de
proyección hacia otros mercados mayoristas y los mercados minoristas de Lima,
incluyendo las paraditas.
c. Estructura orgánica concebida en el marco del modelo de gestión por resultados,
con esencialmente dos niveles orgánicos: el de las gerencias y el de los
departamentos, donde en cada departamento la organización deberá ser
eminentemente funcional, por equipos de trabajo establecidos funcionalmente de
acuerdo con las prioridades de cada área y no por instancias orgánicas
preestablecidas.
d. Organización centrada en la calidad y en la satisfacción del cliente, en tal sentido,
orientada a responder adecuadamente a las necesidades de los clientes
(comerciantes y transportistas) y de los usuarios (compradores, intermediarios
como los estibadores, etc.).
1.2.2. ESTADOS FINANCIEROS DE LA EMPRESA
A continuación se presenta la situación financiera y económica de la empresa a
través de los estados financieros.
EMPRESA MUNICIPAL DE MERCADOS S.A.
EMMSA
S/. S/.
ACTIVO PASIVO
ACTIVO CORRIENTE PASIVO CORRIENTE
Caja y Bancos (Nota 3) 20,958,223 Sobregiros y Pagarés Bancarios -
Cuentas por Cobrar Comerciales (Nota 4) 152,322 Cuentas por Pagar Comerciales (Nota 12) 641,888
Menos: Provisión Cobranza Dudosa (37,933) Cuentas por Pagar A Partes Relacionadas -
Otras Cuentas por Cobrar (Nota 5) 119,704 Otras Cuentas por Pagar (Nota 14) 18,727,148
Menos: Provisión Cobranza Dudosa (6,665)
TOTAL PASIVO CORRIENTE 19,369,036
Existencias (Nota 6) 129,678
Menos: Prov. para Desv. Existencias -
PASIVO NO CORRIENTE
Gastos Contratados por Anticipado (Nota 7) 39,414 Ingresos Diferidos (Nota 15) 3,727
Otros Activos (Nota 8) 387,603 Otras Cuentas por Pagar -
TOTAL ACTIVO CORRIENTE 21,742,345 TOTAL PASIVO NO CORRIENTE 3,727
TOTAL PASIVO 19,372,763
ACTIVO NO CORRIENTE
Inversiones Permanentes (Nota 9) 266,044
PATRIMONIO (Nota 17)
Menos: Fluct. Valores y Cobranza (223,531) Capital Social 5,389,300
Inmuebles, Maquinaria y Equipo (Nota 10) 1,946,273 Capital Adicional 107,229
Menos: Depreciación acumulada (1,481,386) Reserva 292,619
Activos Intangibles (Nota 11) 6,605,274 Resultados Acumulados (2,008,828)
Menos: Amortizacion acumulada (6,250,918) Resultado del Ejercicio (548,981)
TOTAL ACTIVO NO CORRIENTE 861,756 TOTAL PATRIMONIO 3,231,338
TOTAL ACTIVO 22,604,101 TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO 22,604,101
Cuentas de Orden 3,636,668 Cuentas de Orden 3,636,668
-
12110 DEPOSITOS DE TITULOS Y VALORES EN GARANT 1,897,174
39101 CONTROL DE ACTIVOS FIJOS. 688
39103 CONTINGENCIAS CIVILES 86,709
39104 CONTINGENCIAS LABORALES 359,590
39105 OTRAS CONTINGENCIAS 1,207,506
CONTINGENCIAS PENALES 85,000
3,636,668
ESTADO DE SITUACION FINANCIERA AL 30 DE JUNIO DEL 2012
(Expresado en nuevos soles)
ENTIDAD: EMMSA
EF-4
al 30 de Junio de al 31 de diciembre de
A. ACTIVIDADES DE OPERACIÓN 2012 2011
Cobranza de venta de bienes o servicios e ingresos operacionales 5,227,812 0
Cobranza de regalías, honorarios, comisiones y otros 0 0
Cobranza de intereses y dividendos recibidos 36,395 0
Otros cobros de efectivo relativos a la actividad (Nota) 452,215 0
Menos:
Pago a proveedores de bienes y servicios -2,077,123 0
Pago de remuneraciones y beneficios sociales -3,227,660 0
Pago de tributos -47,554 0
Pago de intereses y rendimientos -14,824 0
Otros pagos de efectivo relativos a la actividad (Nota) -242,517 0
AUMENTO (DISMINUCIÓN) DEL EFECTIVO Y EQUIVALENTE
PROVENIENTES DE LAS ACTIVIDADES DE OPERACIÓN 106,745 0
B. ACTIVIDADES DE INVERSIÓN
Cobranza de venta de valores e inversiones permanentes
Cobranza de venta de inmuebles, maquinaria y equipo 0 0
Cobranza de venta de activos intangibles
Otros cobros de efectivo relativos a la actividad (Nota)
Menos:
Pagos por compra de valores e inversiones permanentes -2,298
Pagos por compra de inmuebles, maquinaria y equipo -164,232 0
Pagos por compra de activos intangibles 0 0
Otros pagos de efectivo relativos a la actividad (Nota)
AUMENTO (DISMINUCIÓN) DEL EFECTIVO Y EQUIVALENTE DE EFECTIVO
PROVENIENTES DE LAS ACTIVIDADES DE INVERSIÓN -166,531 0
C. ACTIVIDADES DE FINANCIAMIENTO
Cobranza de emisión de acciones o nuevos aportes 0 0
Cobranza de recursos obtenidos por obligac.de corto y largo plazo 0 0
Otros cobros de efectivo relativos a la actividad (Nota) 0
Menos:
Pagos de amortización o cancelación de obligac.de corto y largo plazo -36,299,905
Pagos de dividendos y otras distribuciones 53,281,670 0
Otros pagos de efectivo relativos a la actividad (Nota) 0 0
AUMENTO (DISMINUCIÓN) DEL EFECTIVO Y EQUIVALENTE DE EFECTIVO
PROVENIENTES DE LAS ACTIVIDADES DE FINANCIAMIENTO 16,981,765 0
AUMENTO (DISMINUCIÓN) NETO DE EFECT.Y EQUIVALENTE DE EFECTIVO (A
16,921,979 0
SALDO DE EFECT.Y EQUIVALENTE DE EFECT.AL INICIO DEL EJERCICIO 4,036,242 0
SALDO EFECT.Y EQUIVALENTE DE EFECT.AL FINALIZAR EL EJERCICIO 20,958,223 0
20,958,223
--------------------------------------------
Contador General
ESTADO DE FLUJOS DE EFECTIVO
(En Nuevos Soles a Valores Históricos)
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1.2.3. ENTIDADES, PROCEDIMIENTOS Y MEDIOS EN EL GMML
PRODUCTOS
MEDIOS
COMERCIANTES
Registrar
Regular
Supervisar
Arrendar /
Cobrar
Comunicar
Pesar
Abastecer
Almacenar
Descargar
Trasladar
Verificar calidad
Credencial/Identificador
Normas
Medios de Información
Terminal T.I.
Puestos / Convenios
Equipos de carga y
descarga
Pantalla de Precios
Internet
P.O.S.
Otros Servicios
TRANSPORTISTAS
Registrar
Regular
Supervisar
Comunicar
Garitas
Terminal
Laboratorio
Balanzas
Puestos
Almacenes
Equipos de carga y
descarga (Jabas,
Estocas, Carretas,
Montacargas,
Parihuelas, etc.)
Credencial/Identificador
Normas
Medios de Información
Señalización
a de circulación
Estacionamiento
Otros Servicios
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1.2.4. Propuesta de estructura orgánica
La estructura orgánica que se presenta a continuación y cuya descripción se halla en
el Reglamento de Organización y Funciones que se anexa al final, comprende las
siguientes instancias estructurales:
Directorio: del cual depende la Oficina de Control Institucional.
Gerencia General, de la cual dependen todas las demás instancias que se
mencionan a continuación, con la relación jerárquica correspondiente.
A nivel de asesoramiento:
Oficina de Planificación y Presupuesto.
Gerencia de Asuntos Legales.
A nivel de apoyo:
Oficina de Comunicaciones.
Oficina de Defensa del Cliente y Usuario.
Gerencia de Administración y Finanzas, integrada de la siguiente manera:
Departamento Contable;
Departamento Financiero;
Departamento de Logística;
Departamento de Relaciones Humanas; y,
Departamento de Tecnologías de la Información.
A nivel de línea:
Gerencia de Promoción y Relaciones, integrada de la siguiente manera:
Departamento de Regulación;
Departamento de Promoción Comercial; y,
Departamento de Relaciones Corporativas y Responsabilidad Social.
Gerencia de Desarrollo, integrada por:
Departamento de Proyectos; y,
Departamento de Desarrollo de Mercados.
A nivel de línea, como instancia desconcentrada:
Gerencia del Gran Mercado Mayorista de Lima, integrada por:
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Unidad de Apoyo Administrativo;
Unidad de Atención al Cliente;
Departamento de Contratos y Operaciones;
Departamento de Supervisión y Control;
Departamento de Servicios Generales y Mantenimiento;
Departamento de Seguridad.
La organización estructural resultante se muestra en los siguientes organigramas:
15
16
1.2.5. MARCO NORMATIVO
Las siguientes normas rigen la vida institucional de la entidad:
1) Ley N° 29972, Ley Orgánica de Municipalidades.
2) Ley N° 28026 del Sistema de Mercados Mayoristas.
3) Estatuto Social de EMMSA, las disposiciones de carácter presupuestal
emitidas por la Dirección Nacional de Presupuesto Público y, en forma
supletoria, la Ley General de Sociedades N° 26887.
Específicamente, las normas internas pertinentes son:
Reglamento Interno de Trabajo (RIT):
Vigente desde noviembre del 2007, a partir de su aprobación por Acuerdo de
Directorio 039-2007 y norma las relaciones del empleador y los trabajadores en
cumplimiento de sus prestaciones. Los trabajadores de EMMSA están sujetos al
régimen laboral de la actividad privada, normas reglamentarias, ampliatorias
complementarias y leyes conexas; en materia de seguridad social se encuentran
comprendidos, para el Régimen de Salud, por el Seguro Social de Salud
(EsSalud), Ley 26790 y, para el Régimen Previsional, por lo regulado en los
Decretos Leyes 19990 o 25897, sus reglamentos, normas complementarias
y conexas, administradas por la ONP y, la SBS y AFP.
Reglamento de Organización y Funciones (ROF):
Vigente desde julio de 2008, a partir de su aprobación por Acuerdo de Directorio
N° 019-2008. Establece la organización y funciones de la empresa.
Manual de Organización y Funciones (MOF):
Vigente desde febrero del 2010, a partir de su aprobación por Acuerdo de
Directorio 004-2010. Se establecen las funciones generales, contenidas en el
ROF de EMMSA vigente y, se determinan las funciones específicas a nivel de
17
cargos, líneas de dependencia y autoridad, así como líneas de coordinación de las
diferentes unidades orgánicas de EMMSA.
1.3. JUSTIFICACIÓN E IMPORTANCIA DE LA INVESTIGACIÓN
Todo se inicia con la identificación de la problemática existente en la
administración de la Empresa Municipal de Mercados SA (EMMSA).
Sobre la base de la problemática se proponer como solución a la contabilidad, por
ser una gran fuente de información sobre activos, pasivo, ingresos y gastos.
Este trabajo permitirá que la Empresa Municipal de Mercados SA (EMMSA), sobre la
base de la contabilidad como fuente extraordinaria de información facilite la toma de
decisiones para que la administración sea efectiva, además de económica, eficiente
y transparente.
La importancia está dada por el hecho de generar un modelo de investigación donde
la contabilidad, participe solucionando los problemas que afronta la administración.
La información contenida en el estado de situación financiera, estado de resultados,
estados de cambios en el patrimonio neto, estado de flujos de efectivo y sus
respectivas notas, permitan tomar decisiones para facilitar la economía, eficiencia,
mejora continua y efectividad de la empresa.
Asimismo, es importante porque permite plasmar el proceso de investigación
científica en la solución de los problemas de la empresa.
También es importante porque permite plasmar los conocimientos y experiencia pre
profesional en la solución de problemas empresariales.
18
1.4. FORMULACIÓN DE LOS PROBLEMAS DE LA INVESTIGACIÓN
PROBLEMA PRINCIPAL:
¿Cómo la contabilidad podrá ser la fuente de información para
tomar decisiones y lograr una administración efectiva en la
Empresa Municipal de Mercados SA?
PROBLEMAS SECUNDARIOS:
1) ¿Cómo la información financiera podrá facilitar la administración
efectiva de la Empresa Municipal de Mercados SA?
2) ¿Cómo la información económica podrá facilitar la administración
efectiva de la Empresa Municipal de Mercados SA?
3) ¿Cómo la información patrimonial podrá facilitar la administración
efectiva de la Empresa Municipal de Mercados SA?
19
1.5. FORMULACIÓN DE LOS OBJETIVOS DE LA INVESTIGACIÓN
OBJETIVO GENERAL:
Determinar la manera como la contabilidad podrá ser la fuente de
información para tomar decisiones y lograr una administración
efectiva en la Empresa Municipal de Mercados SA.
OBJETIVOS ESPECÍFICOS:
1) Establecer la forma como la información financiera podrá facilitar
la administración efectiva de la Empresa Municipal de Mercados
SA.
2) Determinar el modo como la información económica podrá
facilitar la administración efectiva de la Empresa Municipal de
Mercados SA.
3) Establecer la manera como la información patrimonial podrá
facilitar la administración efectiva de la Empresa Municipal de
Mercados SA.
20
1.6. HIPÓTESIS DE LA INVESTIGACIÓN
HIPÓTESIS PRINCIPAL:
La contabilidad es la fuente de información para tomar decisiones
y lograr una administración efectiva en la Empresa Municipal de
Mercados SA
HIPÓTESIS SECUNDARIAS:
1) La información financiera facilita la administración efectiva de la
Empresa Municipal de Mercados SA.
2) La información económica facilita la administración efectiva de la
Empresa Municipal de Mercados SA.
3) La información patrimonial facilita la administración efectiva de la
Empresa Municipal de Mercados SA.
21
1.7. ALCANCE Y LIMITACIONES DE LA INVESTIGACIÓN
1.7.1. ALCANCE DE LA INVESTIGACIÓN
Este trabajo alcanza a la Empresa Municipal de Mercados SA y dentro de ello a sus
directivos, funcionarios y trabajadores.
1.7.2. LIMITACIÓN DE LA INVESTIGACIÓN
En este trabajo se ha tenido limitaciones en:
1) Limitaciones en información. No se ha podido obtener información detallada
de la situación financiera y económica de la entidad, por la reserva que es
natural en estos casos; sin embargo lo que se ha obtenido ha permitido lograr
los objetivos del trabajo
2) Se ha tenido limitaciones financieras. Este tipo de investigaciones no tiene el
apoyo de la entidad en estudio ni de las instituciones universitarias de nuestro
país. Esta limitación también se ha extendido a la asesoría y consultoría
profesional, por cuanto las limitaciones de este tipo no han permitido contar
con el apoyo externo de profesionales especializados; sin embargo esto se ha
suplido con los conocimientos impartidos en la Universidad y también con el
apoyo del Docente Asesor que designa la UPCI.
3) También se ha tenido limitaciones de tiempo. Esto es por la condición de ser
madre de familia, trabajadora y estudiante; sin embargo se ha hecho
esfuerzos para lograr los objetivos correspondientes.
22
CAPÍTULO II:
MARCO TEÓRICO
2.1. LA CONTABILIDAD COMO FUENTE DE INFORMACIÓN
Analizando a Anthony (2010)1, la contabilidad es una poderosa fuente de
información para los directivos y funcionarios de la Empresa Municipal de Mercados
SA, para tomar decisiones para lograr economía, eficiencia, mejora continua y
efectividad en la administración de la empresa. El término contabilidad, debe
entenderse como contabilidad general o contabilidad financiera. Es la contabilidad
legal, oficial, normada, de tipo externa, para uso de los accionistas, clientes,
proveedores, entes de supervisión y entes de control.
La contabilidad financiera comprende la valuación, registro y presentación de las
transacciones; es una clase especial de contabilidad, cuyo objetivo es producir
información dirigida a un grupo específico de interesados, aquéllos que no se
encuentran involucrados con la administración de las entidades (restricción de
diversos interesados) y que debe ser útil para la toma de sus decisiones en relación
a las entidades (préstamos, inversiones y rendición de cuentas; restricción de
propósito).
Precisamente, la contabilidad financiera surge como una disciplina cuyos objetivos
son determinar: a) Quiénes son los usuarios de la información financiera; b) Para
qué utilizan la información financiera; c) El tipo de información financiera que les
resulte necesaria; d) Los requisitos de calidad de esa información financiera; e) Los
principios básicos que deben seguir las reglas particulares de contabilidad, f) Emitir
las reglas particulares de contabilidad (o normas).
El proceso contable en general requiere precisar qué operaciones de las entidades
serán su objeto, cómo deben clasificarse, en qué momento se deben incorporar
formalmente en los registros contables, cómo se deben cuantificar, cómo se deben
presentar en los estados financieros y, por último, qué revelaciones deben hacerse
sobre las operaciones informadas.
1 ANTHONY, Robert N. (2010) La contabilidad en la administración de empresas. México. Unión
Tipográfica Editorial Hispano Americana.
23
Las normas de contabilidad financiera deben responder a esas cuestiones
subordinando los procedimientos contables a un deber hacer, para lograr
información financiera que sea útil para los usuarios. Por lo que se refiere a las
operaciones que son objeto de la contabilidad financiera, ésta toma el concepto de
transacciones y ciertos eventos identificables y cuantificables que la afectan
(restricción de operaciones). De esta manera, la contabilidad financiera define, con
toda claridad, que de todas las operaciones que realiza una entidad son objeto de la
contabilidad financiera únicamente sus transacciones y los ciertos eventos
económicos identificables y cuantificables que la afectan. El principio de realización
define puntualmente a las transacciones.
Interpretando a Argibay (2010)2, la contabilidad financiera es el proceso constructivo
de la información empresarial, que permite obtener los estados financieros, que
constituyen la base para la clasificación de las transacciones y provee los supuestos
básicos (los nueve principios básicos y el criterio prudencial) como condiciones que
deben observar las reglas particulares, para que los procedimientos contables
arriben a la información financiera conforme a sus propios objetivos, bajo las
condiciones de calidad establecidas.
El procedimiento de clasificación, reconocimiento, valuación, presentación y
revelación de las transacciones y de ciertos eventos identificables y cuantificables
que afectan a la entidad, naturales al procedimiento contable en general, a través de
las normas de contabilidad financiera, se encamina a su finalidad última: información
financiera útil para la toma de decisiones de ciertos usuarios.
De esta forma, la contabilidad general es llevada a los fines claros y específicos
determinados por la contabilidad financiera. Por tanto, los Principios de Contabilidad
Generalmente Aceptados (PCGA) son el conjunto de criterios que se utilizan en un
cierto lugar y en un momento dado, para elaborar y presentar información financiera
relevante y confiable de las entidades.
Ese conjunto de criterios abarca todo el conocimiento contable teórico, normativo y
práctico que resulta necesario aplicar para afirmar que la información financiera
presenta de manera razonable la situación financiera de la entidad y los cambios
sufridos en la misma. Dichos criterios son innumerables; sin embargo, provienen de
2 ARGIBAY González, María del Mar (2010) Contabilidad financiera. Madrid. Ideaspropias Editorial
24
fuentes distintas, que al conocerlas, es factible deducir de las mismas, con cierta
precisión, cuales son los criterios apropiados para el caso particular en sus
circunstancias. Tales fuentes son: Las teorías y desarrollos tecnológicos que
conforman el pensamiento contable actual; Las normas jurídicas; Las normas de
autoridad experta; Las prácticas acostumbradas.
Las teorías y desarrollos tecnológicos que conforman el pensamiento actual se
encuentran en libros y revistas técnicas. Incluyen, entre muchas cosas, la teoría de
la partida doble y la teneduría de libros; la teoría de los inventarios y las
metodologías para la determinación de costos unitarios; teoría de la depreciación y
los principios de lo devengado; la contabilidad con base en el costo histórico, el
costo de reposición, el valor presente, el valor razonable, el valor de realización, el
costo histórico reexpresado, etc.
Las prácticas acostumbradas en determinados giros o para la solución de problemas
contables no normados. Se entienden como tales, la manera general en cómo se
resuelven los problemas por un conjunto significativo de entidades; por ejemplo, en
el sector financiero, aseguradoras, industrias extractivas, fraccionadoras, venta de
tiempos compartidos, repartos, préstamos de valores, factoraje, plantas productoras
de energía, etc.
Según Horngren (2011)3, la contabilidad financiera, es la ciencia de la empresa,
mediante la cual se recolectan, se clasifican, se registran, se sumarizan y se informa
de las operaciones cuantificables en dinero, realizadas por una entidad económica.
Es el arte de usar ciertos principios al registrar, clasificar y sumarizar en términos
monetarios datos financieros y económicos, para informar en forma oportuna y
fehaciente de las operaciones de la vida de una empresa.
La función principal de la contabilidad financiera es llevar en forma histórica la vida
económica de una empresa, los registros de cifras pasadas sirven para tomar
decisiones que beneficien al presente y al futuro.
También proporciona estados financieros que son sujetos al análisis e interpretación,
informando a los administradores, a terceras personas y a oficinas gubernamentales
del desarrollo de las operaciones de la empresa.
3 HORNGREN Charles (2011) Introducción a la contabilidad financiera: México. Editorial: Pearson
25
Los criterios que deben seguir en los registros de la contabilidad financiera son:
Aplicación correcta de conceptos contables clasificando lo que debe quedar incluido
dentro del activo y lo que incluirá el pasivo; Presentar la diferencia entre un gasto y
un desembolso; Decidir lo que debe constituir un producto o un ingreso, dentro de
las cuentas de resultados; Esta contabilidad se concreta en la custodia de los activos
confiados a la empresa; Fundamentalmente se ocupa de la preparación de informes
y datos para personas distintas de los directivos de la empresa; Incluye la
preparación, presentación de información para accionistas, acreedores, instituciones
bancarias y del Gobierno.
Las técnicas, reglas y convencionalismos según las cuales se recolectan y
reproducen las cifras de la contabilidad financiera reflejan en gran parte los
requisitos de esos interesados. Todos los sistemas contables se expresan en
términos monetarios y la administración es responsable del contenido de los
informes proporcionados por la contabilidad financiera.
Son características de la Contabilidad Financiera: Rendición de informes a terceras
personas sobre el movimiento financiero de la empresa; Cubre la totalidad de las
operaciones del negocio en forma sistemática, histórica y cronológica; Debe
implantarse necesariamente en la compañía para informar oportunamente de los
hechos desarrollados; Se utiliza el lenguaje de los negocios; Se basa en reglas,
principios y procedimientos contables para el registro de las operaciones financieras
de un negocio; Describe las operaciones en el engranaje analítico de la teneduría de
libros por partida doble
Según Ferrer (2011)4, la contabilidad financiera, se basa en los Principios Generales
de Contabilidad, para producir sistemática y estructuradamente información
cuantitativa expresada en unidades monetarias de las transacciones que realiza una
entidad económica y de ciertos eventos económicos identificables y cuantificables
que la afectan, con objeto de facilitar a los diversos interesados la toma de
decisiones en relación con dicha entidad económica.
La contabilidad financiera es el conjunto de principios, normas, procesos,
procedimientos, técnicas y prácticas para el tratamiento de las transacciones de los
4 FERRER Quea, Alejandro (2011) Formulación, Análisis e interpretación de Estados Financieros en
sus ocho fases más importantes. Lima. Pacífico Editores.
26
agentes económicos. Los principios de contabilidad generalmente aceptados, las
normas internacionales de contabilidad, las normas internacionales de información
financiera, las políticas que formulen cada empresa y otras normas sirven para el
tratamiento de las transacciones de los agentes económicos.
El proceso se inicia con la identificación de los documentos fuente de las
transacciones, continua con el registro contable de las transacciones en libros
auxiliares y principales y finalmente termina con la formulación, análisis e
interpretación de los estados financieros. Los procedimientos, técnicas y prácticas
contables están referidos a aquellos que se aplican al abrir libros, registrar todas las
transacciones y al cerrar un determinado periodo.
Según Meigs (2010)5, la contabilidad financiera es aquella actividad profesional que
consiste en valuar, registrar y presentar las transacciones de compras, ventas,
ingresos, egresos, provisiones, apertura y cierre y otras transacciones propias del
giro de una empresa. La valuación consiste en determinar un valor para la
transacción a nivel de su adquisición, venta o utilización y finalmente saldos según
estados financieros. El registro se hace con el plan de cuentas de cada empresa;
dicho plan contiene las cuentas a nivel de cinco dígitos o más. El plan de cuentas
está dividido en elementos, desde el elemento cero al elemento nueve. La
contabilidad financiera trabaja con el elemento cero al elemento ocho. El elemento
nueve está reservado para la contabilidad analítica de explotación.
La contabilidad financiera es una matriz de los otros tipos de contabilidad. La
contabilidad financiera es la única que está normada. Es la contabilidad oficial. Es la
contabilidad que tiene principios, normas y procedimientos oficiales. Esta
contabilidad está supervisada y controlada. Los libros contables que existen
pertenecen a la contabilidad financiera. Los estados financieros oficiales pertenecen
a la contabilidad financiera. Las normas internacionales de contabilidad y normas
internacionales de información financiera están referidas a la contabilidad financiera.
El Sistema Nacional de Contabilidad incluye dentro de sus elementos a la
contabilidad financiera. La contabilidad financiera, sin temor a equivocaciones, se
aplica en todo el mundo.
5 MEIGS Cornelia (2010) contabilidad la base para decisiones Gerenciales. México. Editorial: Mcgraw-
Hill
27
Según Flores (2012)6, los organismos internacionales de contabilidad han
desarrollado un conjunto de normas básicas y principios de contabilidad, partiendo
del reconocimiento de que el objetivo fundamental de los estados financieros es
producir información financiera útil para la toma de decisiones económicas por parte
de los distintos usuarios, en especial cuando existen intereses entre dichos usuarios
que, en ocasiones, resultan contrarios, por lo cual es menester darle un tratamiento
equitativo a tales intereses. A continuación se presentan las opiniones de los
diferentes organismos internacionales sobre la materia:
Comisión de Normas Internacionales de Contabilidades (IASC): "El término estados
financieros cubre balances generales, estados de resultados o cuentas de pérdidas
y ganancias, notas, otros estados y material explicativo, que se identifiquen como
parte integral de los estados financieros. Las Normas Internacionales de
Contabilidad se aplican a los estados financieros de cualquier empresa comercial,
industrial o de negocios. La gerencia de la empresa puede formular estados
financieros para su propio uso de varias diferentes maneras que se adapten mejor
para fines de administración interna. Cuando los estados financieros se emitan para
otras personas tales como accionistas, acreedores, empleados, y al público en
general, deberán estar de acuerdo con las Normas Internacionales de Contabilidad."
Instituto Mexicano de Contadores Públicos (IMPC): "La contabilidad financiera es
una técnica que se utiliza para producir sistemática y estructuradamente información
cuantitativa expresada en unidades monetarias de las transacciones que realiza una
entidad económica y de ciertos eventos económicos identificables que la afectan,
con el objeto de facilitar a los diversos interesados el tomar decisiones en relación
con dicha entidad económica."
Asociación (Norte) Americana de Contabilidad (American Accouting Association
AAA): "La contabilidad es un proceso de identificación, medición y comunicación de
información económica que permite formular juicios basados en la información y la
toma de decisiones por aquellos que se sirven de dicha información".
Instituto (Norte) Americano de Contadores Públicos (AICPA) "El propósito básico de
la contabilidad financiera y de los estados financieros es proveer información
6FLORES Soria Jaime (2012) Contabilidad financiera. Lima. Centro de Especialización en
Contabilidad y Finanzas-CECOF Asesores. Primera Edición.
28
financiera acerca de las empresas individuales, útil para la toma de decisiones
económicas.
Interpretando a Bellido (2011)7, señala que los estados financieros forman parte del
proceso de presentar información financiera, el cual constituye el medio principal
para comunicarla a las partes que se encuentran fuera de la entidad. Estos estados
normalmente incluyen un balance general, un estado de resultados o de ganancias y
pérdidas, un estado de movimiento de las cuentas de patrimonio, un estado de flujo
de efectivo y las notas a los estados financieros, así como otros estados y material
explicativo que son parte integral de dichos estados.
El objetivo de los estados financieros es suministrar información acerca de la
situación financiera de una entidad económica a una fecha determinada y los
resultados de sus operaciones y los movimientos de su efectivo por los períodos en
esa fecha entonces terminados.
La situación financiera de una entidad está en función de los recursos y obligaciones
económicas que mantiene, su estructura financiera, liquidez y solvencia. La
información acerca de los recursos financieros controlados por la entidad es útil para
evaluar su capacidad en el pasado para modificar dichos recursos y para predecir su
habilidad, seguridad y generarlos en el futuro.
La información relativa a la estructura financiera es útil para predecir futuras
necesidades de financiamiento y la capacidad de la entidad para afrontarlos;
igualmente es útil para evaluar la posibilidad que tiene de distribuir recursos entre
aquellos que tienen un interés en dicha entidad. La información relativa a liquidez y
solvencia es útil para determinar la posibilidad de la entidad para cumplir sus
compromisos financieros a la fecha de vencimiento de éstos.
Los resultados de las operaciones realizadas por la entidad es una información
requerida para conocer la rentabilidad de la misma y predecir la capacidad que tiene
para generar flujos de efectivo a partir de los recursos operativos que utiliza y otros
adicionales que potencialmente pudiera obtener. Los movimientos del efectivo
utilizado por la entidad son una información útil para conocer su habilidad para
generar efectivo y sus equivalentes y las distintas aplicaciones hechas de tal flujo de
7BELLIDO S. Pedro (2011) Administración Financiera. Lima. Editorial Técnico Científica SA.
29
efectivo mediante sus actividades operativas, de financiamiento e inversión durante
un período determinado.
Es importante señalar que existen necesidades de información que cuales no
pueden ser satisfechas mediante los estados financieros. Estos estados financieros
son dirigidos a cubrir necesidades comunes de información a todos los usuarios,
algunos de los cuales pueden requerir, si tienen la capacidad y autoridad para
obtener información adicional. Sin embargo, la mayoría de usuarios externos tienen
que confiar en los estados financieros como su fuente principal de información
económica sobre una entidad determinada.
La responsabilidad de preparar y presentar los estados financieros es de la gerencia
de la entidad informante. La gerencia tiene igualmente interés en la información
contenida en los estados financieros y adicionalmente tiene acceso a información de
naturaleza gerencial y financiera que la ayuda a tomar decisiones en sus actividades
de planeación y control de las operaciones de la entidad.
2.1.1. INFORMACIÓN FINANCIERA
Interpretando a Bellido (2005)8, la información financiera de una empresa se expresa
en el Estado Financiero denominado Balance General o Estado de Situación
Financiera. El Balance General de las empresas comprende las cuentas del activo,
pasivo y patrimonio neto. Las cuentas del activo deben ser presentadas en orden
decreciente de liquidez y las del pasivo según la exigibilidad de pago decreciente,
reconocidas en forma tal que presenten razonablemente la situación financiera de la
empresa a una fecha dada.
El activo son los recursos controlados por la empresa, como resultado de
transacciones y otros eventos pasados, de cuya utilización se espera que fluyan
beneficios económicos a la empresa.
El pasivo son las obligaciones presentes como resultado de hechos pasados,
previéndose que su liquidación produzca para la empresa una salida de recursos.
El patrimonio neto está constituido por las partidas que representan recursos
aportados por los socios o accionistas, los excedentes generados por las
operaciones que realiza la empresa y otras partidas que señalen las disposiciones
8 BELLIDO S. Pedro (2005) Administración Financiera. Lima. Editorial Técnico Científica SA.
30
legales, estatutarias y contractuales, debiéndose indicar claramente el total de esta
cuenta.
La información también se detalla en el estado de cambios en el patrimonio neto. El
Estado de Cambios en el Patrimonio Neto de las empresas muestra las variaciones
ocurridas en las distintas cuentas del patrimonio como capital, capital adicional,
acciones de inversión, excedente de revaluación, reservas y resultados
acumulados durante un período determinado.
Otro estado que presenta la información financiera es el estado de flujos en
efectivo. El Estado de Flujos de Efectivo muestra el efecto de los cambios de
efectivo y equivalentes de efectivo en un período determinado, generado y utilizado
en las actividades de operación, inversión y financiamiento.
El Estado de Flujos de Efectivo debe mostrar separadamente lo siguiente: Los
flujos de efectivo y equivalentes de efectivo de las actividades de operación. Las
actividades de operación se derivan fundamentalmente de las principales
actividades productoras de ingresos y distribución de bienes o servicios de la
empresa.
Los flujos de efectivo de esta actividad son generalmente consecuencia de las
transacciones y otros eventos en efectivo que entran en la determinación de la
utilidad (pérdida) neta del ejercicio. Los flujos de efectivo y equivalentes de efectivo
de las actividades de inversión.
Las actividades de inversión incluyen el otorgamiento y cobro de préstamos, la
adquisición o venta de instrumentos de deuda o accionarios y la disposición que
pueda darse a instrumentos de inversión, inmuebles, maquinaria y equipo y otros
activos productivos que son utilizados por la empresa en la producción de bienes y
servicios.
Los flujos de efectivo y equivalentes de efectivo de las actividades de
financiamiento. Las actividades de financiamiento incluyen la obtención de recursos
de los accionistas o de terceros y el retorno de los beneficios producidos por los
mismos, así como el reembolso de los montos prestados, o la cancelación de
obligaciones, obtención y pago de otros recursos de los acreedores y crédito a
largo plazo.
31
La información financiera se lee conjuntamente con las notas a los estados
financieros.
Las notas son aclaraciones o explicaciones de hechos o situaciones, cuantificables
o no, que forman parte integrante de todos y cada uno de los estados financieros,
los cuales deben leerse conjuntamente con ellas para una correcta interpretación.
Las notas incluyen descripciones narrativas o análisis detallados de los importes
mostrados en los estados financieros, cuya revelación es requerida o recomendada
por las NIC y las normas del Reglamento de preparación de información financiera,
pero sin limitarse a ellas, con la finalidad de alcanzar una presentación razonable.
Las notas no constituyen un sustituto del adecuado tratamiento contable en los
estados financieros.
Las notas son revelaciones aplicables a saldos de transacciones u otros eventos
significativos, que deben observarse para preparar y presentar los estados
financieros cuando correspondan. Cada nota debe ser identificada claramente y
presentada dentro de una secuencia lógica, guardando en lo posible el orden de los
rubros de los estados financieros, como se muestra a continuación: Notas de
carácter general que incluyen: i) La nota inicial de identificación de la empresa y su
actividad económica; ii) Declaración sobre el cumplimiento de las NIC oficializadas
en el Perú. Notas sobre las políticas contables importantes utilizadas por la
empresa para la preparación de los estados financieros; iii) Notas de carácter
específico por las partidas presentadas en los estados financieros; iv) Otras notas
de carácter financiero o no financiero requeridas por las normas, y aquellas que a
juicio del directorio y de la gerencia de la empresa se consideren necesarias para
un adecuado entendimiento de la situación financiera y el resultado económico.
El informe presentado por la gerencia muestra la evaluación financiera y explica las
principales características de la situación financiera, el desempeño financiero y las
principales incertidumbres que enfrenta la empresa. Este Informe comprende:
Declaración de Responsabilidad; y, Análisis y Discusión de la Gerencia.
El principal propósito que persigue la contabilidad es preparar información
financiera de calidad. Para que esta calidad se dé, deben estar presentes unas
series de características que le dan valor como son: utilidad, confiabilidad y
provisionalidad. I) Utilidad: La característica de utilidad se refiere en que la
32
información pueda efectivamente ser usada en la toma de decisiones de los
usuarios, dado que es importante y que ha sido presentada en forma oportuna.
La utilidad es la calidad de adecuar la información contable al propósito del usuario.
La utilidad de esta información está en función de su contenido informativo y de su
oportunidad. El contenido informativo se refiere básicamente al valor intrínseco que
posee dicha información. Y está compuesto por las siguientes características: i)
Significación: Esta característica mide la capacidad que tiene la información
contable para representar simbólicamente con palabras y cantidades, la entidad y
su evolución, su estado en diferentes puntos en el tiempo y los resultados de su
operación; ii) Relevancia: La cualidad de seleccionar los elementos de la
información financiera que mejor permitan al usuario captar el mensaje y operar
sobre ella para lograr sus fines particulares; iii) Veracidad: La cualidad de incluir en
la información contable eventos realmente sucedidos y de su correcta medición de
acuerdo con las reglas aceptadas como válidas por el sistema; iv) Comparabilidad:
La cualidad de la información de ser cotejable y confrontable en el tiempo por una
entidad determinada, y válidamente confrontable dos o más entidades entre sí,
permitiéndose juzgar la evolución de las entidades económicas; v) Oportunidad:
Esa cualidad de la información se refiere a que esta llegue a mano del usuario
cuando él pueda usarla para tomar decisiones a tiempo para lograr sus fines.
Confiabilidad: Es la característica de la información financiera por la que el usuario
la acepta y la utiliza para tomar decisiones. La confianza que el usuario de la
información contable le otorga requiere que la operación del sistema sea: Estable,
Objetivo y Verificable; i) Estabilidad: La estabilidad del sistema indica que su
operación no cambia en el tiempo y que la información que produce sea obtenida
aplicando la misma regla para captar los datos, cuantificarlos y presentarlos, a esta
característica se le conoce también como consistencia; ii) Objetividad: Esta
característica implica que las reglas bajo las cuales fue generada la información
contable no ha sido deliberadamente distorsionada y que la información representa
la realidad de acuerdo con dichas reglas; iii) Verificabilidad: Esta característica
permite que puedan aplicarse pruebas al sistema que generó la información
contable y obtener el mismo resultado.
33
Provisionalidad: Esta característica de la información financiera es fundamental
tanto para los lectores de un periódico como para los usuarios de la información
financiera. Se refiere al hecho de que ambos tipos de usuarios deben estar
conscientes de que lo que aparece en un periódico y lo que aparece en un estado
financiero e información provisional; es decir, presenta la información con todos los
elementos y circunstancias.
Bernstein (1995)9, señala que la información financiera va s allá del proceso de
creación de registros e informes. El objetivo final es la utilización de esta
información, su análisis e interpretación. Si los gerentes inversionistas, acreedores
o empleados gubernamentales van a dar uso eficaz a la información contable,
también deben tener conocimiento acerca de cómo se obtuvieron estas cifras y lo
que ellas significan. Una parte importante de esta comprensión es el
reconocimiento claro de las limitaciones de los informes de contabilidad. Un gerente
comercial y otra persona que esté en posición de tomar decisiones y que carezca
de conocimientos de contabilidad, probablemente no apreciara hasta qué punto la
información contable se basa en estimativos más que en mediciones precisas y
exactas.
La información financiera es el proceso por medio del cual se puede medir la
utilidad y la solvencia de una empresa. También proporciona información necesaria
para la toma de decisiones que le permitan a la gerencia guiar a la empresa dentro
de un cauce rentable y solvente. Representa un medio para medir los resultados de
las transacciones y un medio de comunicación. Además, el sistema contable debe
proporcionar información financiera proyectada para tomar importantes decisiones
empresariales en un mundo cambiante. La gerencia necesita estar segura de que
la información que recibe es exacta y confiable. Esto se logra a través del sistema
del control interno de la empresa. Un sistema de control interno comprende todas
las medidas que una organización toma con el fin de: Proteger sus recursos contra
el despilfarro, el fraude y la ineficiencia; Asegurar exactitud y confiabilidad a la
información contable y operativa; Asegurar el estricto cumplimiento de las políticas
9 BERNSTEIN A. Leopoldo (1995) Análisis de Estados Financieros. Teoría, aplicación e
Interpretación. México. Publicación de Irwin
34
trazadas por la empresa; Evaluar el nivel de rendimiento en los distintos
departamentos de la empresa; El sistema de control interno incluye todas las
medidas diseñadas para asegurar a la gerencia que el negocio opera en su
totalidad de acuerdo con el plan trazado.
Cuando se hace una auditoria de la información financiera, siempre se estudia y
evalúa el sistema de control interno de la empresa por que a través del mismo se
obtiene la naturaleza, oportunidad y alcance de los procedimientos de auditoría.
Cuanto más fuerte sea el sistema de control interno más garantía se tendrá en la
confiabilidad de la información financiera y de los registros contables. Un principio
básico de control interno es que ninguna persona debe manejar todas las fases de
una transacción desde el comienzo hasta el final. Cuando las operaciones
empresariales están organizadas de tal manera que permitan la participación de
dos o más empleados en toda transacción, la posibilidad de fraude se reduce y el
trabajo de un empleado asegura la exactitud del trabajo de otro.
Los usuarios que utilizan la información financiera son: Los Gerentes de Empresa:
Emplean la información contable para fijar metas, desarrollar planes, establecer
presupuestos y evaluar posibilidades futuras; Los Empleados y los Sindicatos:
Utilizan la información contable para negociar pagos y para planificar y recibir
beneficios como cuidado de la salud, seguros, tiempo de vacaciones y pago por
jubilación; Los Inversionistas y Acreedores: Utilizan la información contable para
estimar las utilidades de los accionistas determinar las posibilidades de crecimiento
de una empresa y para decir si es buen riesgo de crédito antes de invertir o prestar.
2.1.2. INFORMACIÓN ECONÓMICA
Interpretando a Flores (2011)10, la información económica, contablemente, se
expresa en el denominado Estado de Resultado Integral o Estado de Ganancias y
Pérdidas.
El Estado de Ganancias y Pérdidas comprenden las cuentas de ingresos, costos y
gastos, presentados según el método de función de gasto. En su formulación se
debe observar lo siguiente: i) Debe incluirse todas las partidas que representen
10 FLORES Soria Jaime (2011) Contabilidad Gerencial. Lima. Centro de Especialización en
Contabilidad y Finanzas-CECOF Asesores. Primera Edición.
35
ingresos o ganancias y gastos o pérdidas originados durante el período; ii) Sólo
debe incluirse las partidas que afecten la determinación de los resultados netos.
Los ingresos representan entrada de recursos en forma de incrementos del activo o
disminuciones del pasivo o una combinación de ambos, que generan incrementos en
el patrimonio neto, devengados por la venta de bienes, por la prestación de servicios
o por la ejecución de otras actividades realizadas durante el período, que no
provienen de los aportes de capital. Los gastos representan flujos de salida de
recursos en forma de disminuciones del activo o incrementos del pasivo o una
combinación de ambos, que generan disminuciones del patrimonio neto, producto
del desarrollo de actividades como administración, comercialización, investigación,
financiación y otros realizadas durante el período, que no provienen de los retiros de
capital o de utilidades.
En contabilidad el Estado de Resultados o Estado de Pérdidas y Ganancias, es un
estado financiero que muestra ordenada y detalladamente la forma de como se
obtuvo el resultado del ejercicio durante un periodo determinado. El estado
financiero es dinámico, ya que abarca un período durante el cual deben
identificarse perfectamente los costos y gastos que dieron origen al ingreso del
mismo.
Por lo tanto, debe aplicarse perfectamente al principio del periodo contable para
que la información que presenta sea útil y confiable para la toma de decisiones. El
estado de resultados incluye en primer lugar el total de ingresos provenientes de
las actividades principales del ente y el costo incurrido para lograrlos. La diferencia
entre ambas cifras indica el resultado bruto o margen bruto sobre ventas que
constituye un indicador clásico de la información contable. Habitualmente, se
calcula el resultado bruto como porcentaje de las ventas, lo que indica el margen de
rentabilidad bruta con que operó la compañía al vender sus productos. Luego se
restan todos los gastos de venta, administración; a este sub total se lo denomina
Resultado de las operaciones ordinarias.
Finalmente, se restan los gastos financieros y se le suman los productos
financieros, el impuesto a las ganancias o a la renta y la participación de los
trabajadores en las utilidades (en caso de haber) para llegar al resultado neto o
resultado del ejercicio. A partir del Resultado del Ejercicio también se puede
calcular el EBITDA, (“Earnings Before Interest, Taxes, Depreciation and
36
Amortization”). El EBITDA representa resultado de la empresa antes de deducir los
intereses (carga financiera), los impuestos, las amortizaciones y las depreciaciones.
Este indicador se ha consolidado en los últimos años como uno de los más
utilizados para medir la rentabilidad operativa de una empresa. El EBITDA tiene la
ventaja de eliminar el sesgo de la estructura financiera, del entorno fiscal (a través
de los impuestos) y de los gastos "ficticios" (amortizaciones). De esta forma,
permite obtener una idea clara del rendimiento operativo de las empresas, y
comparar de una forma más adecuada lo bien o mal que lo hacen distintas
empresas o sectores en el ámbito puramente operativo.
2.1.3. INFORMACIÓN PATRIMONIAL
Interpretando a Flores (2011)11, desde la óptica contable la información patrimonial
está contenida en el Estado de Cambios en el Patrimonio Neto. Dicho estado
comprende al Elemento 5: Patrimonio Neto del Plan Contable General para
empresas. Agrupa las cuentas de la 50 hasta la 59.
Las transacciones patrimoniales provienen de aportes efectuados por accionistas o
partícipes, de los resultados generados por la entidad, y de las actualizaciones de
valor. Todas ellas, modifican el patrimonio neto en su conjunto. Otras transacciones
representan reacomodos patrimoniales, como los que surgen de acuerdos de
accionistas como cuando se capitalizan utilidades, o de mandatos de ley como en
el caso de una reserva legal.
La cuenta 50 Capital: Agrupa las subcuentas que representan aportes de
accionistas, socios o participacionistas, cuando tales aportes han sido formalizados
desde el punto de vista legal. Asimismo, se incluye las acciones de propia emisión
que han sido readquiridas. El importe del capital se registra por el monto nominal
de las acciones aportado. En el caso de aportes en especies, el importe del capital
relacionado corresponde a la valuación del activo a su valor razonable. Cuando
existe una diferencia (en exceso o en defecto) entre el valor de las acciones
recompradas y su valor nominal, o entre el valor nominal de las acciones y el monto
pagado por ellas, se genera una prima (descuento) de emisión, la que se registra
11 FLORES Soria Jaime (2011) Contabilidad Gerencial. Lima. Centro de Especialización en
Contabilidad y Finanzas-CECOF Asesores. Primera Edición.
37
en la cuenta 52. Este plan de cuentas dispone códigos a nivel de cuatro gitos
(divisionarias) para esta cuenta.
Puede ser conveniente, dependiendo del tipo de instrumento patrimonial, abrir
subdivisionarias adicionales que permitan una clasificación por tipo específico de
instrumento patrimonial, por ejemplo acciones del tipo ordinario o preferente.
No obstante, la forma legal de los montos contenidos en esta cuenta, desde el
punto de vista financiero, alguno de estos saldos podría corresponder a un pasivo y
no a una cuenta patrimonial, como ocurre en ciertos casos con las acciones
preferentes.
De existir este tipo de partidas, requieren ser reclasificadas para efectos de
presentación del balance general.
Concordantemente, los dividendos pagados a los tenedores de dichas acciones
preferentes, serán reclasificados para efectos de presentación como gastos
financieros.
En los casos de aportes acordados en una moneda distinta a la de curso legal, las
diferencias cambiarias generadas entre la fecha del acuerdo y la fecha de pago del
aporte, corresponden a una prima (descuento) de emisión.
El capital aportado, las capitalizaciones de reservas, acreencias y utilidades, y las
reducciones de capital, se reconocen en esta cuenta cuando se ha completado la
forma legal, incluyendo la inscripción en el registro público correspondiente. Los
acuerdos de accionistas, socios o participacionistas sobre tales incrementos y
reducciones de capital, se mantienen hasta la oportunidad de su inscripción en el
registro público, en la cuenta 52.
La cuenta 58 Reservas. Agrupa las subcuentas que representa apropiaciones de
utilidades, autorizadas por ley, por los estatutos, o por acuerdo de los accionistas (o
socios) y, que serán destinadas a fines específicos o para cubrir eventualidades.
Las reservas resultan de detracciones de utilidades y consecuentemente
corresponden a transacciones patrimoniales, y no de resultados.
La cuenta 59 RESULTADOS ACUMULADOS: Agrupa las subcuentas que
representan utilidades no distribuidas y las pérdidas acumuladas sobre las que los
accionistas, socios o participacionistas no han tomado decisiones. Las subcuentas
38
de utilidades no distribuidas y pérdidas acumuladas recogen directamente los
efectos financieros que corresponden a años anteriores, por los errores contables
detectados en el ejercicio corriente, o por cambios de políticas contables
incorporadas en el ejercicio corriente. Desde el punto de vista contable, entonces,
tales errores y cambios en políticas contables, no requieren la modificación de
registros contables de años anteriores.
2.2. ADMINISTRACIÓN EFECTIVA EMPRESARIAL
Para Koontz & O’Donnell (2013)12, la administración efectiva, se refiere al grado en
el cual la Empresa Municipal de Mercados SA, logra sus metas, objetivos, misión
empresarial u otros beneficios que pretendían alcanzarse fijados por los directivos
o exigidos por la sociedad. Tener una administración efectiva es lograr la misión
empresarial. Tambien puede entenderse como hacer todo bien.
No basta con hacer las cosas correctamente (eficiencia), hay que hacer las cosas
correctas (eficacia). La eficacia (o efectividad) hace énfasis en: los resultados,
hacer las cosas correctas, lograr objetivos, crear s valores (principalmente para
el cliente), proporcionar eficacia (empowerment) a los subordinados, aplica un
enfoque proactivo, es decir, en lugar de reaccionar, anticiparse.
La efectividad, es la virtud, fuerza y poder para gestionar, en nuestro caso, la
empresa en estudio.
La efectividad de la Empresa Municipal de Mercados SA es el grado en el que se
logran los objetivos empresariales. En otras palabras, la forma en que se obtienen
un conjunto de resultados refleja la efectividad, mientras que la forma en que se
utilizan los recursos para lograrlos se refiere a la eficiencia.
La efectividad de la Empresa Municipal de Mercados SA, es la medida normativa
del logro de los resultados. La empresa dispone de indicadores de medición de los
logros de bienes que compran y venden. Cuando se logren dichos resultados o
estándares, se habrá logrado el objetivo de dichas empresas.
Para obtener efectividad en la Empresa Municipal de Mercados SA tienen que
darse algunas variables como: i) Cualidades de la organización humana; ii) Nivel
de confianza e interés; iii) Motivación; iv) Desempeño; v) Capacidad de la
12 Koontz Harold & Cyril O’Donnell (2013) Administración Moderna. México. Litográfica Ingramex S.A.
39
Organización; vi) Información y comunicación; vii) Interactuación efectiva; viii)
Toma de decisiones efectiva. Si una empresa comercial de Lima Metropolitana,
dispone de estas variables, refleja el estado interno y la salud de dicha entidad.
Las empresas comerciales, dependen de la fuerza financiera o económica; pero
deben tener en cuenta algunas medidas de eficacia administrativa, como por
ejemplo: capacidad del gerenciamiento corporativo para encontrar fuerza laboral
adecuada; Elevados niveles de moral de los empleados y satisfacciones en el
trabajo; Bajos niveles de rotación; Buenas relaciones interpersonales; Percepción
de los objetivos de la entidad; Buena utilización de la fuerza laboral calificada.
Para que la empresa alcance efectividad, debe cumplir estas tres condiciones
básicas: Alcance de los objetivos institucionales; Mantenimiento del sistema
interno; y, Adaptación al ambiente externo.
El alcance de la efectividad tropieza con la complejidad de exigencias de una
entidad como sistema abierto. La efectividad y el éxito empresarial constituyen un
asunto muy complejo debido a las relaciones múltiples que se establecen con los
elementos ligados a la entidad.
Cuando la gestión de la Empresa Municipal de Mercados SA se preocupa por
hacer correctamente las cosas está transitando a la eficiencia (utilización adecuada
de los recursos disponibles) y cuando utiliza instrumentos para evaluar el logro de
los resultados, para verificar las cosas bien hechas con las que en realidad debían
realizarse, entonces se encamina hacia la efectividad (logro de los objetivos
mediante los recursos disponibles).
Para Koontz & O’Donnell (2013)13, la eficiencia y la efectividad no van siempre de
la mano, ya que la Empresa Municipal de Mercados SA puede ser eficiente en sus
operaciones, pero no eficaz, o viceversa; puede ser ineficiente en sus operaciones
y sin embargo ser eficaz, aunque sería mucho más ventajoso si la eficacia
estuviese acompañada de la eficiencia, con lo cual el presente y la prospectiva
serían positivos. También puede ocurrir que no sea ni eficiente ni eficaz, por tanto
la prospectiva sería negativa.
Los directivos de la Empresa Municipal de Mercados SA tienen diversidad de
técnicas para lograr que los resultados se ajusten a los planes.
13 Koontz Harold & Cyril O’Donnell (2013) Administración Moderna. México. Litográfica Ingramex S.A.
40
La base de la gestión efectiva y control de las empresas radica en que el resultado
depende de las personas. Entre las consideraciones importantes, para asegurar los
resultados y por ende la eficacia de la Empresa Municipal de Mercados SA tenemos:
la voluntad de aprender, la aceleración en la preparación del equipo gerencial,
importancia de la planeación para la innovación, evaluación y retribución al equipo
gerencial, ajustes de la información, necesidad de la investigación y desarrollo
gerencial, necesidad de liderazgo intelectual, etc.
2.2.1. ECONOMÍA EMPRESARIAL
Interpretando a Koontz & O´Donnell (2013)14, la economía empresarial está
relacionada con los términos y condiciones bajo los cuales la Empresa Municipal
de Mercados SA adquiere recursos, sean estos financieros, humanos, físicos o
tecnológicos, obteniendo la cantidad requerida, al nivel razonable de calidad, en la
oportunidad y lugar apropiado y, al menor costo posible.
La Empresa Municipal de Mercados SA adquiere bienes, contrata servicios,
compra bienes de capital, intangibles y otros activos; sin embargo lo importante en
esto, es que se haga al menor costo posible y pensando en sacarle el máximo
provecho. No tiene porque comprar algo tan sofisticado si va a costar mucho y no
se va a provechar en toda su dimensión.
En el marco de la economía empresarial, los egresos generan un impacto negativo
por los tiempos y movimientos que consumen, las eventualidades que pueden
darse, siendo algunos costos evidentes y otros de tipo oculto, pero que están allí y
que la Empresa Municipal de Mercados SA tiene que asumirlo.
2.2.2. EFICIENCIA EMPRESARIAL
Interpretando a Koontz & O´Donnell (2013)15, la eficiencia empresarial está referida
a la relación existente entre los bienes comprados y los recursos utilizados por la
Empresa Municipal de Mercados SA para ese fin (productividad), en comparación
con un estándar de desempeño establecido por la empresa. Dichos estándares
son indicadores internos de la Empresa Municipal de Mercados SA, así como
14 Koontz Harold & Cyril O´Donnell (2013) Administración Moderna. México. Editorial Continental.
15 Koontz Harold & Cyril O´Donnell (2013) Administración Moderna. México. Editorial Continental.
41
indicadores de desempeño del mercado nacional e internacional, considerando
que estamos en una economía social de mercado.
La eficiencia de la Empresa Municipal de Mercados SA también puede ser
conceptualizada como la virtud para lograr un efecto determinado; tal como sucede
con la empresa al facilitar la solución de las necesidades de bienes que enfrentan
los clientes y la colectividad en general.
La eficiencia de la Empresa Municipal de Mercados SA es la relación entre costos
y beneficios enfocada hacia la búsqueda de la mejor manera de hacer o ejecutar
las tareas (métodos), con el fin de que los recursos (personas, mercaderías,
vehículos, suministros diversos y otros) se utilicen del modo más racional posible.
La racionalidad implica adecuar los medios utilizados a los fines y objetivos que se
deseen alcanzar, esto significa eficiencia, lo que lleva a concluir quela empresa va
a ser racional si se escogen los medios más eficientes para lograr los objetivos
deseados, teniendo en cuenta que los objetivos que se consideran son los
organizacionales y no los individuales. La racionalidad se logra mediante, normas y
reglamentos que rigen el comportamiento de los componentes en busca de la
eficiencia.
La eficiencia de la Empresa Municipal de Mercados SA busca utilizar los medios,
métodos y procedimientos más adecuados y debidamente planeados y
organizados para asegurar un óptimo empleo de los recursos disponibles. La
eficiencia no se preocupa por los fines, como si lo hace la eficacia, si no por los
medios.
La eficiencia de la Empresa Municipal de Mercados SA se puede medir por la
cantidad de recursos utilizados en la compraventa de bienes por las empresas
comerciales.
La eficiencia de la Empresa Municipal de Mercados SA aumenta a medida que
decrecen los costos y los recursos utilizados. Se relaciona con la utilización de los
recursos para obtener los bienes que necesitan tener en stock para atender a los
clientes y la comunidad en general.
42
2.2.3. MEJORA CONTINUA EMPRESARIAL
Interpretando a Koontz & O´Donnell (2013)16, la mejora continua empresarial
consiste en la innovación permanente de la tecnología, los procesos y
procedimientos de la Empresa Municipal de Mercados SA.
En los grupos gerenciales de las empresas japonesas, el secreto de las compañías
de mayor éxito en el mundo radica en poseer estándares de calidad altos tanto
para sus productos como para sus empleados; por lo tanto el control total de la
calidad es una filosofía que debe ser aplicada a todos los niveles jerárquicos en
una organización, y esta implica un proceso de mejora continua que no tiene final.
Dicho proceso permite visualizar un horizonte más amplio, donde se buscará
siempre la excelencia y la innovación que llevarán a los empresarios a aumentar
su competitividad, disminuir los costos, orientando los esfuerzos a satisfacer las
necesidades y expectativas de los clientes.
La base del éxito del proceso de mejora continua en la Empresa Municipal de
Mercados SA es el establecimiento adecuado de una buena política de calidad,
que pueda definir con precisión lo esperado por los empleados; así como también
de los productos o servicios que sean brindados a los clientes. Dicha política
requiere del compromiso de todos los componentes de la organización.
Es evidente que las tendencias mundiales muestran como las naciones se integran
en comunidades que buscan fortalecerse mutuamente y fusionar sus culturas, esta
integración va mas allá de tratados de libre comercio, apertura de importaciones y
exportaciones, delimitación de políticas unificadas sobre el sector privado y penetra
en la vida cotidiana de los miembros de la sociedad, en las practicas de las
organizaciones y genera cambios sustanciales en la forma de vida del hombre
moderno. La integración busca también la consolidación de bloques que aspiran a
tener la hegemonía política, militar, ideológica en el reordenamiento internacional.
El resultado de este proceso es un nuevo mapa económico, ideológico y político
donde claramente se diferencian los países altamente competitivos y por
consiguiente privilegiados en el mercado mundial.
16 Koontz Harold & Cyril O´Donnell (2013) Administración Moderna. México. Editorial Continental.
43
Este panorama nos muestra claramente como las reglas de la competitividad han
cambiado, el rompimiento de fronteras en el ámbito geográfico, incita a un
rompimiento en las mentalidades y una serie de imperativos que debemos atender
si queremos trascender la condición de país periférico y en vía de desarrollo.
Penetrar en este nuevo orden implica reconocer el papel del conocimiento y de la
información como generadores de desarrollo. Ahora mas que nunca es necesario
asumir que el conocimiento y quien posee la información tiene poder en el plano
empresarial, es claro el papel protagónico del conocimiento en el crecimiento de
los sectores productivos. Por ejemplo la incorporación de tecnología de punta,
conocimiento aplicado, de capacitación y calificación de mano de obra, los niveles
cada vez mas especializados de división del trabajo, las habilidades y capacidades
altamente calificadas requeridas para un optimo desempeño, la sistematización de
practicas empresariales convertidas en modelos de gestión, los nuevos métodos y
técnicas administrativas, entre otras son indicadores de la relación intima entre
conocimiento, manejo racional de la información y crecimiento económico
empresarial.
Para llevar a cabo este proceso de mejora continua tanto en un departamento
determinado como en toda la Empresa Municipal de Mercados SA, se debe tomar
en consideración que dicho proceso debe ser: económico, es decir, debe requerir
menos esfuerzo que el beneficio que aporta; y acumulativo, que la mejora que se
haga permita abrir las posibilidades de sucesivas mejoras a la vez que se garantice
el cabal aprovechamiento del nuevo nivel de desempeño logrado.
La importancia de la mejora continua en la Empresa Municipal de Mercados SA
radica en que con su aplicación se puede contribuir a mejorar las debilidades y
afianzar las fortalezas de la organización, a través de este se logra ser más
productivos y competitivos en el mercado al cual pertenece la organización, por
otra parte las organizaciones deben analizar los procesos utilizados, de manera tal
que si existe algún inconveniente pueda mejorarse o corregirse; como resultado de
la aplicación de esta técnica puede ser que las organizaciones crezcan dentro del
mercado y hasta llegar a ser líderes. Hay que mejorar porque, "En el mercado de
los compradores de hoy el cliente es el rey", es decir, que los clientes son las
personas más importantes en el negocio y por lo tanto los empleados deben
44
trabajar en función de satisfacer las necesidades y deseos de éstos. Son parte
fundamental del negocio, es decir, es la razón por la cual éste existe, por lo tanto
merecen el mejor trato y toda la atención necesaria.
La razón por la cual los clientes prefieren productos del extranjero, es la actitud de
los dirigentes empresariales ante los reclamos por errores que se comentan: ellos
aceptan sus errores como algo muy normal y se disculpan ante el cliente, para
ellos el cliente siempre tiene la razón.
La base del éxito del proceso de mejoramiento es el establecimiento adecuado de
una buena política de calidad, que pueda definir con precisión lo esperado por los
empleados; así como también de los productos o servicios que sean brindados a los
clientes. Dicha política requiere del compromiso de todos los componentes de la
organización, la cual debe ser redactada con la finalidad de que pueda ser aplicada
a las actividades de cualquier empleado, igualmente podrá aplicarse a la calidad de
los productos o servicios que ofrece la compañía, así es necesario establecer
claramente los estándares de calidad, y así poder cubrir todos los aspectos
relacionados al sistema de calidad. Para dar efecto a la implantación de esta política,
es necesario que los empleados tengan los conocimientos requeridos para conocer
las exigencias de los clientes, y de esta manera poder lograr ofrecerles excelentes
productos o servicios que puedan satisfacer o exceder las expectativas. La calidad
total no solo se refiere al producto o servicio en sí, sino que es la mejoría
permanente del aspecto organizacional, gerencial; tomando una empresa como una
máquina gigantesca, donde cada trabajador, desde el gerente, hasta el funcionario
del más bajo nivel jerárquico está comprometido con los objetivos empresariales.
45
CAPÍTULO III:
METODOLOGÍA DE LA INVESTIGACIÓN
3.1. TIPO DE INVESTIGACIÓN Y DISEÑO
3.1.1. TIPO DE INVESTIGACIÓN
Esta investigación es de tipo descriptiva.
3.1.2. NIVEL DE INVESTIGACIÓN
La investigación es del nivel descriptivo-explicativo, por cuanto se describe la
contabilidad como fuente de información y la administración efectiva empresarial;
luego se explica la forma como la contabilidad como fuente de información incide en
la administración efectiva empresarial.
3.1.3. MÉTODOS DE LA INVESTIGACIÓN
En esta investigación se ha utilizado los siguientes métodos:
1) Descriptivo.- Para describir todos los aspectos relacionados con la
contabilidad como fuente de información y la administración efectiva
empresarial
2) Inductivo.- Para inferir la contabilidad como fuente de información en la
administración efectiva empresarial. También para inferir los resultados de la
muestra en la población.
3) Deductivo. Para sacar las conclusiones sobre la contabilidad como fuente
de información y la administración efectiva empresarial.
46
3.1.4. DISEÑO DE LA INVESTIGACIÓN
El diseño aplicado es el no experimental.
El diseño no experimental se realizó sin manipular deliberadamente la contabilidad
como fuente de información y la administración efectiva empresarial.
En este diseño se observaron la contabilidad como fuente de información y la
administración efectiva empresarial, tal y como se dieron en su contexto natural,
para después analizarlos.
47
3.2. VARIABLES DE ESTUDIO
TABLA DE OPERACIONALIZACIÓN DE LAS VARIABLES DE ESTUDIO:
VARIABLES
DIMENSIONES
INDICADORES
RELACIÓN
VARIABLE
INDEPENDIENTE
X. La contabilidad
como fuente de
información
X.1. Información
financiera
Grado de de la
información
financiera
X- Y-Z
X.1Y.1-Z
X.2 Y.2.Z
X.3Y.3-Z
X.2. Información
económica
Grado de la
información
económica
X.3. Información
patrimonial
Grado de la
información
patrimonial
VARIABLE
DEPENDIENTE
Y. Administración
efectiva empresarial
Y.1. Economía
empresarial
Grado de economía
empresarial
Y.2. Eficiencia
empresarial
Grado de eficiencia
empresarial
Y.3. Mejora continua
empresarial
Grado de mejora
continua empresarial
ENTE INTERVINIENTE
Z. Empresa Municipal de Mercados SA (EMMSA)
Fuente: Diseño propio.
48
3.3. POBLACIÓN Y MUESTRA DE ESTUDIO
3.3.1. POBLACIÓN DE ESTUDIO
La población de la investigación estuvo conformada por 135 personas relacionadas
con la Empresa Municipal de Mercados AS (EMMSA).
3.3.2. MUESTRA DE ESTUDIO
La muestra estuvo conformada por 100 personas relacionadas con la Empresa
Municipal de Mercados AS (EMMSA).
Para definir el tamaño de la muestra se ha utilizado el método probabilístico y
aplicado la fórmula generalmente aceptada para poblaciones menores de 100,000.
 
22
2
).()1()(
..
ZqpNEE
NZqp
n
Donde:
N
Es el tamaño de la muestra que se va a tomar en cuenta para el trabajo
de campo. Es la variable que se desea determinar.
P y q
Representan la probabilidad de la población de estar o no incluidas en
la muestra. De acuerdo a la doctrina, cuando no se conoce esta
probabilidad por estudios estadísticos, se asume que p y q tienen el
valor de 0.5 cada uno.
Z
Representa las unidades de desviación estándar que en la curva
normal definen una probabilidad de error= 0.05, lo que equivale a un
intervalo de confianza del 95 % en la estimación de la muestra, por
tanto el valor Z = 1.96
N
El total de la población. Este caso 135 personas, considerando
solamente aquellas que pueden facilitar información valiosa para la
investigación.
49
EE
Representa el error estándar de la estimación. En este caso se ha
tomado 5.00%.
Sustituyendo:
n = (0.5 x 0.5 x (1.96)2 x 135) / (((0.05)2 x 134) + (0.5 x 0.5 x (1.96)2))
n = 100
3.4. PROCEDIMIENTOS PARA LA RECOLECCIÓN DE DATOS
Los procedimientos para la recolección de datos consideran determinadas técnicas
que se utilizaron en la investigación, las mismas que fueron las siguientes:
1) Encuestas.- Se aplicó al personal de la muestra para obtener sus respuestas
en relación a la contabilidad como fuente de información y la administración
efectiva de la Empresa Municipal de Mercados SA (EMMSA).
2) Toma de información.- Se aplicó para tomar información de libros, textos,
normas demás fuentes de bibliográficas sobre la contabilidad como fuente de
información y la administración efectiva de la Empresa Municipal de Mercados
SA (EMMSA).
3) Análisis documental.- Se utilizó para evaluar la relevancia de la información
que se consideró para el trabajo de investigación, relacionada con la
contabilidad como fuente de información y la administración efectiva de la
Empresa Municipal de Mercados SA (EMMSA)..
Los procedimientos se plasman con los instrumentos que se utilizaron en la
investigación, los mismos que fueron los cuestionarios, fichas de encuesta y Guías
de análisis.
50
1) Cuestionarios.- Dichos instrumentos contuvieron las preguntas de carácter
cerrado sobre la contabilidad como fuente de información y la administración
efectiva de la Empresa Municipal de Mercados SA (EMMSA), por el poco
tiempo que dispusieron los encuestados para responder sobre la
investigación. También contiene un cuadro de respuesta con las alternativas
correspondientes.
2) Fichas bibliográficas.- Se utilizaron para tomar anotaciones de los libros,
textos, revistas, normas y de todas las fuentes de información
correspondiente relacionada con la contabilidad como fuente de información y
la administración efectiva de la Empresa Municipal de Mercados SA
(EMMSA).
3) Guías de análisis documental.- Se utilizaron como hoja de ruta para
disponer de la información que realmente se va a considerar en la
contabilidad como fuente de información y la administración efectiva de la
Empresa Municipal de Mercados SA (EMMSA)..
3.5. TÉCNICAS PARA EL ANÁLISIS DE DATOS
Se aplicaron las siguientes técnicas:
1) Análisis documental.- Esta técnica permitió conocer, comprender, analizar e
interpretar cada una de las normas, revistas, textos, libros, artículos de Internet
y otras fuentes documentales relacionadas con la contabilidad como fuente de
información y la administración efectiva de la Empresa Municipal de Mercados
SA (EMMSA).
2) Indagación.- Esta técnica permitió la obtención de datos cualitativos y
cuantitativos de cierto nivel de razonabilidad sobre la contabilidad como fuente
de información y la administración efectiva de la Empresa Municipal de
Mercados SA (EMMSA).
51
3) Conciliación de datos.- Los datos de algunos autores fueron conciliados con
otras fuentes, para que sean tomados en cuenta. Los temas conciliados han
girado alrededor de la contabilidad como fuente de información y la
administración efectiva de la Empresa Municipal de Mercados SA (EMMSA).
4) Tabulación de cuadros con cantidades y porcentajes.- La información
cuantitativa fue ordenada en cuadros que indican conceptos, cantidades,
porcentajes y otros detalles de utilidad para la investigación de la contabilidad
como fuente de información y la administración efectiva de la Empresa
Municipal de Mercados SA (EMMSA).
5) Comprensión de gráficos.- Se ha utilizado para presentar información y para
comprender la evolución de la información entre periodos, entre elementos y
otros aspectos de la contabilidad como fuente de información y la administración
efectiva de la Empresa Municipal de Mercados SA (EMMSA).
52
CAPÍTULO IV:
CASO PRÁCTICO
4.1. CASUÍSTICA DE LA EMPRESA
En la empresa se ha determinado errores en los siguientes casos:
1) Deficiente información financiera de la empresa
2) Muy poca información económica de la empresa
3) Deficiente información patrimonial de la empresa
4) Muy poca utilización de indicadores financieros de la empresa
4.2. PROPUESTA DE ESTUDIO
En base a los casos antes indicados se procede a continuación a presentar la
propuesta de cómo se debe utilizar la información financiera, económica, patrimonial,
ratios y otros para tomar decisiones efectivas para lograr una administración
económica, eficiente, en mejora continua y con efectividad de la Empresa Municipal
de Mercados SA (EMMSA).
53
4.2.1. CASO DE UTILIZACIÓN DE LA INFORMACIÓN FINANCIERA Y
ECONÓMICA DE LA EMPRESA
EMPRESA MUNICIPAL DE MERCADOS SA
ESTADO DE SITUACIÓN FINANCIERA
(En miles de nuevos soles)
ACTIVO
Activo Corriente
Efectivo y equivalentes de efectivo
Valores Negociables
Cuentas por cobrar comerciales
Existencias
Cargas Diferidas
Total Activo Corriente
Activo no Corriente
Inversiones en Valores
Inmuebles, maquinaria y equipo
Depreciación acumulada
Total Activo no Corriente
TOTAL ACTIVO
PASIVO Y PATRIMONIO
Pasivo Corriente
Tributos por Pagar
Cuentas por pagar comerciales
Cuentas por pagar diversas
Total Pasivo Corriente
Pasivo no Corriente
Deudas a largo plazo
Prov. para indemnizaciones
Total pasivo no corriente
Patrimonio
Capital social
Reservas Legales
Reservas estatutarias
Resultado del ejercicio
Total Patrimonio
TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO
2013
2012
3,490
5,240
9,692
38,768
592
57,782
15,000
72,450
(23,190)
64,260
122,042
1,949
14,600
12,343
28,892
18,514
5,498
24,012
40,000
9,100
4,900
15,138
69,138
122,042
1,254
1,747
8,514
25,542
395
37,452
11,500
45,300
(13,590)
43,210
80,662
799
12,200
5,132
18,131
6,897
3,998
10,895
40,000
6,190
3,113
2,333
51,636
80,662
54
EMPRESA MUNICIPAL DE MERCADOS SA
ESTADO DE RESULTADO INTEGRAL
(En miles de nuevos soles)
Ventas
Costos de Ventas
Utilidad Bruta
Gastos de administración
Utilidad de Operación
Otros Ingresos y (Egresos)
Ingresos Financieros
Cargas Financieras
Otros Egresos
Utilidad antes de participaciones
e impuestos a la renta
Participaciones
Impuesto a la renta 30%
UTILIDAD NETA
2013
2012
112,394
(68,118)
44,276
(22,401)
21,875
3,750
(3,239)
(7,248)
15,138
(4,938)
(3,060)
7,140
65,920
(39,238)
26,682
(16,427)
10,255
1,250
(2,878)
(6,294)
2,333
(927)
(422)
984
55
DESARROLLO DE LOS PRINCIPALES RATIOS O RAZONES:
Razones de Liquidez
Interpretando a Flores (2011)17, las razones de liquidez son también llamadas ratios
de tesorería o estructura financiera, constituyen el medio de apreciar la capacidad de
la empresa para cumplir con sus obligaciones a corto plazo, corrientes o circulantes.
Se les conoce también como índices de solvencia financiera y se caracterizan por
centrar el análisis en el activo y pasivo corriente.
Se clasifican en: a) razón corriente; b) razón de acidez; c) razón de efectivo; d)
posición defensiva; e) capital de trabajo.
Antes de indicar las definiciones de cada sub-clasificación aclaramos que la
aplicación numérica de cada fórmula está basada en un Balance General y un
Estado de Ganancias y Pérdidas que se insertan como anexos Nos. 1 y 2
preparados exclusivamente con este propósito.
a) Razón Corriente
Denominada también ratio de liquidez, es uno de los indicadores más utilizados
en el análisis financiero y se expresa así:
Activo Corriente Ej.: 57,782 = 2.00
Pasivo Corriente 28,892
Interpretación:
La empresa dispone de 2.00 Nuevos soles por cada Nuevo sol de deuda de
corto plazo. De modo que podría pagar todas sus deudas tranquilamente.
b) Razón de Acidez
Es una medición más severa que permite evaluar críticamente la liquidez de la
empresa. Para su lculo se deduce del activo corriente, los inventarios debido
a que estos constituyen la parte menos líquida del activo corriente.
La fórmula es: Activo Corriente Inventarios
Pasivo Corriente
17 Flores Soria Jaime (2011) Contabilidad Gerencial-Teoría y Práctica. Lima. Distribuciones Torres.
56
Ej.: 57,782 38,768 = 19,014 = 0.658 = 0.66
28,892 28,892
Interpretación:
Sin los inventarios dentro del activo corriente, la empresa dispone solo de 0.66
nuevos soles para pagar cada nuevo sol de deuda corriente. No es la mejor
condición para la empresa.
c) Razón de Efectivo
La razón de efectivo o prueba super-ácida, es un análisis más profundo de la
liquidez, ya que considera la relación entre el efectivo en caja y bancos, frente a
las deudas de vencimiento a corto plazo.
Caja y Bancos Ej.: 3,490 = 0.12
Pasivo Corriente 28,892
Interpretación:
Midiendo el ratio solo con el activo más líquido la empresa no está en
condiciones de asumir sus deudas de corto plazo, por cuanto solo dispone de
0.12 nuevos soles por cada nuevo sol de deuda.
d) Posición Defensiva
Es llamada también período de liquidez extrema porque es el período dentro
del cual la empresa podría funcionar sobre la base de sus activos quidos, sin
tener que financiarse de recursos, vía ventas u otras fuentes, es decir, el tiempo
que podría vivir solo con sus activos líquidos.
Los activos líquidos para el cálculo de este índice, incluyen básicamente el
efectivo en caja y bancos, los valores negociables y las cuentas por cobrar a
corto plazo.
Activos Líquidos
Egresos operativos diarios presupuestados
Ej. 3,490 + 5,240 + 9,692 = 18,422 = 153.5 días
120 120
57
Interpretación:
Los 154 días representan el período dentro del cual la empresa podría
funcionar sobre la base de sus activos quidos, sin tener que financiarse de
recursos, vía ventas u otras fuentes; es decir, el tiempo que podría vivir solo
con sus activos líquidos. Es un periodo muy adecuado si se tiene en cuenta que
este periodo abarca más de 5 meses.
e) Capital de Trabajo
Es una cifra monetaria y no propiamente una razón financiera. Se obtiene
deduciendo del activo corriente y el pasivo corriente. Si el activo corriente
excede al pasivo corriente, la empresa dispondrá de mayores recursos
financieros para sus transacciones operativos, siendo además un índice de
estabilidad financiera.
Fórmula: Activo Corriente Pasivo Corriente
Aplicación: 57,782 28,892 = 28,890
Interpretación:
De acuerdo con este ratio se tiene un capital de trabajo bruto de 57,782; el cual
es adecuado para realizar sus operaciones rutinarias. En cuanto al capital de
trabajo neto, es positivo; lo que indica que es mayor que las deudas de corto
plazo y que tranquilamente puede pagar todas las deudas de corto plazo y
tener un exceso de 28,890 para funcionar.
Razones de Solvencia
Interpretando a Flores (2011)18, se definen como aquellos indicadores que permiten
conocer principalmente la contribución de los propietarios frente a los acreedores.
Las razones de solvencia o endeudamiento también informan en torno al margen de
seguridad ofrecida a los acreedores, el grado de control que ejercen los propietarios
sobre la empresa y el monto de recursos financieros de los acreedores que se
emplean en la generación de ingresos para la empresa.
18 Flores Soria Jaime (2011) Contabilidad Gerencial-Teoría y Práctica. Lima. Distribuciones Torres.
58
Entre las razones de solvencia o endeudamiento tenemos: a) Razón de
endeudamiento a corto plazo; b) razón de endeudamiento a largo plazo; c) razón de
endeudamiento total; d) razón de endeudamiento del activo fijo; e) razón de
endeudamiento del activo total; y f) respaldo del endeudamiento.
a) Razón de Endeudamiento a Corto Plazo
Esta razón mide la relación entre los fondos a corto plazo aportados por los
acreedores y los recursos aportados por los socios de la empresa, permitiendo
evaluar el grado de palanqueo financiero a corto plazo.
Fórmula: Pasivo Corriente Ej.: 28,892 = 0.420 42%
Patrimonio Neto 69,138
Interpretación:
El cociente obtenido refleja que las deudas a corto plazo equivalen al 42% del
patrimonio neto; lo cual es un porcentaje alto si se considera que las deudas de
corto plazo deben ser lo más bajo posible para que no asfixien a la empresa.
b) Razón de Endeudamiento a Largo Plazo
Esta razón mide la relación entre los fondos a largo plazo proporcionados por
los acreedores y los recursos aportados por los socios de la empresa,
permitiendo determinar además, el grado de palanqueo financiero a largo plazo.
Fórmula: Pasivo no Corriente Ej. : 24,012 = 0.347 ó 35%
Patrimonio Neto 69,138
Interpretación:
El endeudamiento de largo plazo asciende al 35% del patrimonio neto, el cual si
es un porcentaje aceptable, además se puede incrementar trasladando la
deuda de corto plazo a mediano plazo para incrementar el capital de trabajo de
la empresa.
c) Razón de Endeudamiento Total
Este ratio o índice evalúa la relación entre los recursos totales a corto plazo y
largo plazo aportados por los acreedores y los aportados por los propietarios de
59
la empresa. Además este coeficiente se utiliza para estimar el nivel de
palanqueo o Leverage financiero de la empresa.
Fórmula: Pasivo Total Ej.: 52,904 = 0.765 = 77%
Patrimonio Neto 69,138
Interpretación:
El endeudamiento de terceros constituido en el pasivo total representa solo el
77% del patrimonio neto de la empresa. Si bien esto otorga solvencia, también
representa mayor riesgo para los accionistas al ser ellos los que financian en
mayor porcentaje a la empresa.
d) Razón de Endeudamiento del Activo Fijo
Esta razón evalúa la relación del pasivo no corriente o a largo plazo y el activo
fijo, permitiendo establecer el empleo de los recursos financieros de largo plazo
en la adquisición de activos fijos.
Fórmula: Pasivo no corriente a largo plazo Ej.: 24,012 = 0.487 o sea 49%
Activo Fijo Neto 49,260
Interpretación:
Solo el 49% del activo fijo neto es financiado por deudas de largo plazo, el resto
es a través del patrimonio de la empresa. Lo cual resulta adecuado.
e) Razón de Endeudamiento del Activo Total
Esta razón tiene como objetivo medir el nivel del activo total de la empresa
financiado con recursos aportados a corto y largo plazo por los acreedores.
Fórmula: Pasivo Total Ej. : 52,904 = 0.433 o sea 43%
Activo Total 122,042
Interpretación:
Solo el 43% del activo total es financiado por el pasivo total de la empresa, el
resto se realiza por intermedio del patrimonio de la empresa. En el marco del
financiamiento moderno debería trasladarse el mayor riesgo a los acreedores,
especialmente con la obtención de financiamiento de largo plazo.
60
f) Respaldo de Endeudamiento
Este ratio tiene como objetivo indicar la relación que existe entre el activo fijo
neto y el patrimonio neto, considerando el primero como garantía o respaldo del
segundo.
Fórmula: Activo Fijo Neto Ej.: 49,260 = 0.712 o sea 71%
Patrimonio Neto 69,138
Interpretación:
De acuerdo con este ratio el patrimonio neto financia totalmente el activo fijo
neto de la empresa; lo cual no es lo mejor en un ambiente de riesgo. La
empresa debe incrementar el financiamiento de terceros para que los
acreedores asuman el riesgo y no los accionistas, además de aprovechar el
escudo fiscal. Aún cuando esta situación le da a la empresa mayor solvencia
frente a los acreedores que buscan estas condiciones para correr menos
riesgo.
Razones de Gestión (Rotación)
Interpretando a Flores (2011)19, las razones de gestión conocidas también como
razones de rotación, de actividad o ratios operativos, constituyen un medio para
evaluar el nivel de actividad, así como para medir la eficiencia en el manejo de los
recursos financieros de la empresa. A menudo, esta evaluación recae sobre las
cobranzas, los pagos, los inventarios, los activos fijos y el activo total. También
permiten evaluar los efectos de las decisiones y las políticas seguidas por la
empresa en la utilización de sus recursos, ventas al crédito, etc.
Estas razones son: a) Rotación de cuentas por cobrar; b) Período promedio de
cobro, c) Rotación de cuentas por pagar; d) Período promedio de pago; e) Rotación
de Inventarios; f) Período promedio de inventarios; g) Rotación del activo fijo; h)
Rotación del activo total.
a) Rotación de Cuentas por Cobrar
Esta razón tiene como objetivo medir el plazo promedio de los créditos que la
empresa otorga a sus clientes y le permite a su vez, evaluar la política de
19 Flores Soria Jaime (2011) Contabilidad Gerencial-Teoría y Práctica. Lima. Distribuciones Torres.
61
créditos y cobranzas empleado. También se dice que este ratio presenta la
liquidez de las cuentas por cobrar, al reflejar la velocidad de recuperación de
los créditos concedidos, velocidad dada por el número de veces que las
cuentas por cobrar se convierten en efectivo en el curso del año.
Fórmula: Ventas Anuales al crédito Ej.: 67,436 = 67,436 = 7.408
Promedio ctas por Cobrar Com. 9,692 + 8,514 9,103
2
Interpretación:
La empresa en promedio cobra 7.408 veces al año, lo que quiere decir que no
lo hace ni siquiera una vez al mes. Por ello, se debería tratar de mejorar las
políticas de ventas y cobranzas para incrementar vertiginosamente este ratio,
de modo que representen ventajas para la empresa.
b) Período Promedio de Cobro
Un método alternativo para medir la liquidez de las cuentas por cobrar, es el
período promedio de cobro, plazo promedio de cuentas por cobrar, días de
venta pendientes de cobro, o simplemente el período de cobro que viene a ser
el número de días promedio en que se recuperan las cuentas por cobrar. El
cálculo de esta razón se sustenta en el año comercial de 360 días y los meses
de 30 días. El período promedio de cobro se puede calcular de dos maneras:
1. Dividiendo 360 días entre la razón de rotación de cuentas por cobrar:
Así: 360 Ej.: 360 = 48.59 = 49 días
Rotación de Ctas Cobrar Com. 7.408
Interpretación:
La empresa cobra cada 49 días. Debe reducirse este ratio mediante políticas
adecuadas de ventas y cobranzas.
2. Invirtiendo la fórmula de la razón de cuentas por cobrar y multiplicando el
resultado obtenido por 360 días.
Así: Promedio de Cuentas por Cobrar x 360
Ventas Anuales al Crédito
62
Ej. 9,103 x 360 = 48.59 49 días
67,436
c) Rotación de Cuentas por Pagar
El índice de rotación de cuentas por pagar, mide el plazo promedio en el cual la
empresa paga sus obligaciones, es decir, el número de veces que las cuentas
por pagar se convierten en efectivo durante el año.
Fórmula: Compras Anuales al Crédito
Promedio de Cuentas por Pagar
Generalmente las compras anuales al crédito no se pueden extraer del balance
general ni del estado de ganancias y pérdidas, por ello debe estimarse el
porcentaje del costo de ventas que comprenderá las compras anuales al
crédito.
Ej. : 54,494____ = 54,494 = 4.0667
14,600 + 12,200 13,400
2
Interpretación:
La empresa paga en promedio 4 veces al año. Sin embargo, no siempre pagar
menos veces es lo mejor. Mediante el pago oportuno la empresa genera
confianza, por lo tanto debe incrementarse el número de veces que se paga a
los proveedores. Esto es incluso parte de la ética empresarial.
d) Período Promedio de Pago
El período promedio de pago es similar al período promedio de cobro y permite
determinar el número de días promedio que la empresa demora en pagar sus
deudas por compras a sus proveedores. El período promedio de pagos también
se puede calcular de dos maneras:
1) Dividendo 360 días entre la razón de rotación de cuentas por pagar.
Así: 360 Ej.: 360 = 88.52 = 89 días
Rotación de Ctas Pagar Com. 4.0667
63
Interpretación:
La empresa está pagando cada 89 días, lo cual no siempre es lo más
adecuado. Aun cuando debe analizarse como están pagando otras empresas
del sector y manejarse con ese parámetro. En realidad todo lo que haga la
empresa debe hacerlo mirando al mercado.
2) Multiplicando el recíproco de la rotación de cuentas por pagar por 360
días.
Fórmula: Promedio de Cuentas por Pagar x 360
Compras Anuales al Crédito
Ej. : 13,400 x 360 = 88.52 = 89 días
54,494
e) Rotación de Inventarios o rotación de existencias.
La Rotación de Inventarios o Liquidez de Inventarios, indica la velocidad con
que los inventarios se convierten en cuentas por cobrar mediante las ventas, al
determinar el número de veces que rota el stock promedio durante el año.
Fórmula: Costo de Ventas Ej.: 68,118 = 68,118 = 2.1184
Promedio de existencias 38,768 + 25,542 32,155
2
Interpretación:
La empresa cambia de inventario 2 veces al año, lo cual es muy bajo, lo que
quiere decir que compra bastante, almacena y distribuye; pero esto también
conlleva mayores costos para la empresa. Lo mejor es incrementar el número
de veces de rotación del inventario y trabajar con la filosofía del (justo a tiempo)
para evitar mayor costo por almacenamiento.
f) Período Promedio de Inventarios
Denominado también período de inmovilización de los inventarios, es el número
de días promedio en que un producto, artículo o un bien de cambio permanece
64
dentro del inventario de la empresa. Igualmente, se puede considerar como el
número de días que transcurre entre la adquisición y venta de mercaderías. Por
ejemplo, es el tiempo que un nuevo sol invertido en stock tarda en convertirse
en efectivo. Se calcula de dos formas:
1) Dividiendo 360 días entre la razón de rotación de inventarios:
Así: 360 Ej.: 360 = 169.93 = 170 días
Rotación de Inventarios 2.1184
Interpretación:
La empresa cambia inventarios cada 170 días lo cual solo es posible cuando
se incurre en costos de almacenamiento. Debe reducirse drásticamente este
número
2) Multiplicando el recíproco de la rotación de inventarios por 360 días.
Así: Inventario Promedio x 360
Costo de Ventas
Ej. : 32,155 x 360 = 169.93 = 170 días
68,118
g) Rotación del Activo Fijo
La razón de rotación del activo fijo o inmuebles maquinaria y equipo, es un
indicador de la eficiencia relativa con que una empresa emplea su inversión en
activos fijos o bienes de capital, para generar ingresos.
Para este cálculo se emplea la siguiente:
Fórmula: Ventas Anuales Netas Ej.: 112,394 = 2.28
Activo Fijo Neto 49,260
Interpretación:
La rotación del activo se realiza dos veces al año. Un mayor ratio indicaría el
incremento de las ventas, lo cual es adecuado.
65
h) Rotación del Activo Total
Este ratio es muy similar al anterior, con la diferencia de que relaciona las
ventas netas con el activo total de la empresa, permitiendo establecer el nivel
de empleo de todo el activo en la generación de ingresos a través de las
ventas.
Fórmula: Ventas Anuales Netas Ej.: 112,394 = 0.92
Activo Total 122,042
Interpretación:
En promedio el activo total rota una vez al año, lo cual tiene su lógica.
Nota.- Es recomendable que esta rotación sea elevada, pues indica una gran
actividad. A mayor rotación, habrá un mejor uso del activo total en la generación de
ventas.
En el caso de la rotación del activo fijo, cuanto más elevada sea la rotación del activo
fijo, tanto será la utilización del mismo.
Razones de Rentabilidad
Interpretando a Flores (2011)20, las razones de rentabilidad permiten conocer, como
su nombre lo indica, la rentabilidad de la empresa en relación con las ventas, el
patrimonio y la inversión, indicando además la eficiencia operativa de la gestión
empresarial.
Las razones de rentabilidad son: a) Rentabilidad bruta sobre ventas; b) Rentabilidad
neta sobre ventas; c) Rentabilidad neta del patrimonio; d) Rentabilidad de la
inversión, e) Rentabilidad por acción; f) Dividendo por Acción; g) Valor en libros por
acción.
a) Rentabilidad Bruta sobre Ventas
Este ratio es conocido también como margen bruto o utilidad bruta sobre
ventas. Muestra el margen o beneficio bruto de la empresa respecto a las
20 Flores Soria Jaime (2011) Contabilidad Gerencial-Teoría y Práctica. Lima. Distribuciones Torres.
66
ventas. La utilidad bruta se obtiene al restar a las ventas el costo de la
mercadería vendida.
Fórmula: Ventas Costo de Ventas ó también: Utilidad Bruta
Ventas Ventas
Ej. : 112,394 68,118 = 44,276 = 0.3939 =39.39%
112,394 112,394
o 44,276 = 0.3939 = 39.39%
112,394
Interpretación:
A nivel bruto la rentabilidad de las ventas es 39%. Este es un porcentaje
aceptable de acuerdo con el giro de la empresa, n cuando puede reducirse
disminuyendo los costos.
b) Rentabilidad Neta sobre Ventas
Es un índice de rentabilidad más concreto, porque determina el margen
obtenido luego de deducir de las ventas, todos los costos y gastos, inclusive el
impuesto a la renta.
Fórmula: Utilidad Neta después de Impuesto
Ventas Netas
Ej. : 7,140 = 0.0635 = 6.35%
112,394
Interpretación:
Las rentabilidad netas asciende a solo 6.35%. Lo cual es muy bajo,
considerando el boom del sector construcción. Debería mejorarse este ratio
incrementando las ventas y reduciendo los gastos administrativos, gastos de
ventas, gastos financieros e incluso los costos de las materias primas, mano de
obra y costos indirectos de fabricación.
c) Rentabilidad Neta del Patrimonio
Esta razón mide la capacidad de generar utilidades con la inversión de los
accionistas o el patrimonio de la empresa, según el valor en libros.
67
Fórmula: Utilidad Neta después de Impuesto
Patrimonio Neto
Ej. : 7,140 = 0.1033 = 10.33%
69,138
Interpretación:
La rentabilidad del patrimonio asciende a 10.33%, este no es el más adecuado,
ya que los accionistas esperan mucho más para seguir apostando por la
empresa.
d) Rentabilidad de la Inversión
Este ratio es conocido también como rendimiento de la inversión, tasa de
rendimiento sobre los activos o capacidad generadora de los activos.
Determina la productividad o rentabilidad de las ventas como resultado del
empleo de los activos totales y los activos de operación.
Para obtener este ratio se parte del producto de dos razones: 1) Rentabilidad
neta sobre ventas; 2) Rotación del activo total.
Si se reemplaza cada razón por su respectiva fórmula se obtiene:
Utilidad Neta después de Impuestos x Ventas Netas
Ventas Netas Activo Total
Ej. : 7,140 x 112,394 = 0.0585 = 5.85%
112,394 122,042
Interpretación:
La rentabilidad del activo total asciende a casi 6%, lo cual tampoco no es lo
más adecuado. La empresa debería aprovechar más sus activos de modo tal
que este ratio logre incrementarse.
e) Rentabilidad por Acción
Es la utilidad obtenida por cada acción, la cual permite determinar la utilidad
neta que le corresponde a cada acción común u ordinaria.
Fórmula: Utilidad Neta después de Impuestos
Número de acciones en circulación
Ej. : 7,140 = 1.785 por cada acción
4,000
68
f) Dividendo por Acción
Este ratio representa la cifra que se pagaría a cada accionista por cada acción
de inversión.
Fórmula: Dividendos Distribuidos o Pagados
Número de Acciones en Circulación
Ej. : 6,000 = 1.50 por acción
4,000
g) Valor en Libros por Acción
Indica el valor de cada acción en caso de que todos los activos se liquiden por
su valor en libros. Además permite determinar el valor mínimo de la empresa.
Fórmula: Patrimonio Neto
Número de Acciones en Circulación
Ej. : 69,138 = 17.2845 por acción
4,000
69
4.2.2. CASO DE UTILIZACIÓN DE LA INFORMACIÓN FINANCIERA,
ECONÓMICA Y PATRIMONIAL EN LA ADMINISTRACIÓN EFECTIVA
EMPRESARIAL.
EMPRESA MUNICIPAL DE MERCADOS SA
ESTADO DE SITUACIÓN FINANCIERA
(DATOS SUPUESTOS)
ACTIVO
2013
%
2012
%
VAR.
S/.
VAR.%
Caja y bancos
798,344
3.98
615,214
3.52
183,130
29.77
Clientes
2,708,526
13.50
2,605,021
14.91
103,506
3.97
Ctas.por Cob.Acc.
32,159
0.16
53,432
0.31
(21,273)
-39.81
Otras Ctas por Cob.
982,496
4.90
1,130,005
6.47
(147,509)
-13.05
Prov.Cob. Dudosa
(124,630)
-0.62
(94,630)
-0.54
(30,000)
31.70
Existencias1
3,375,903
16.82
3,515,995
20.12
(140,093)
-3.98
Existencias2
362,630
1.81
239,749
1.37
122,881
51.25
Existencias3
85,670
0.43
65,670
0.38
20,000
30.46
Existencias4
193,937
0.97
165,890
0.95
28,047
16.91
Existencias5
29,760
0.15
19,543
0.11
10,217
52.28
Cargas diferidas
244,849
1.22
186,964
1.07
57,885
30.96
Tot. Activos cte.
8,689,643
43.30
8,502,852
48.65
186,791
2.20
Activo No corriente:
Ctas, Cobrar l/plazo
1,760,720
8.77
1,480,450
8.47
280,270
18.93
Inversiones
2,478,981
12.35
1,965,512
11.25
513,469
26.12
Intangibles
22,712
0.11
21,630
0.12
1,082
5.00
Activo fijo
8,620,764
42.96
6,428,269
36.78
2,192,495
34.11
Deprec. Acumulada
(1,503,705
)
-7.49
(921,634)
-5.27
(582,071)
63.16
Tot. Activo No Cte.
11,379,471
56.70
8,974,227
51.35
2,405,244
26.80
Total Activo.
20,069,114
100.00
17,477,079
100
2,592,034
14.83
70
PASIVO Y PATRIM.
2013
%
2012
%
VAR.
S/.
VAR.
%
PASIVO:
Sobregiros
75,360
0.38
791,523
4.53
(716,163)
-90.48
Tributos por pagar
121,566
0.61
303,591
1.74
(182,025)
-59.96
Remun. Por pagar
118,803
0.59
96,171
0.55
22,632
23.53
Proveedores
3,442,128
17.15
3,224,906
18.45
217,222
6.74
Dividend.por pagar
0.00
0.00
0
Cuentas por pagar
4,273,582
21.29
3,566,689
20.41
706,892
19.82
Tot. Pasivo Cte.
8,031,439
40.02
7,982,881
45.68
48,558
0.61
Deudas largo plazo
3,837,467
19.12
3,314,254
18.96
523,213
15.79
Prov.Benef.Soc.
109,856
0.55
94,319
0.54
15,537
16.47
Total Pas. No cte.
3,947,324
19.67
3,408,573
19.50
538,751
32.26
TOTAL PASIVO
11,978,762
59.69
11,391,454
65.18
587,309
5.16
PATRIMONIO:
Capital
6,294,307
31.36
3629,967
20.77
2,664,340
73.40
Reservas legal
133,701
0.67
127,334
0.73
6,367
5.00
Utilidades Retenidas
0.00
582,812
3.33
(582,812)
-100
Resultado del ejercic.
1,662,343
8.28
1,745,512
9.99
(83,169)
-4.76
TOTAL PATRIMON.
8,090,351
40.31
6,085,626
34.82
2,004,726
32.94
TOTAL PAS. Y PAT.
20,069,114
100
17,477,079
100
2,592,035
14.83
71
EMPRESA MUNICIPAL DE MERCADOS SA
ESTADO DE RESULTADO INTEGRAL
(DATOS SUPUESTOS)
2013
%
2012
%
VAR.
S/.
VAR.%
Ingresos por servicios
22,348,852
100
20,411,354
100
1,937,498
9.49
Costo de servicios
(17,170,705
)
-76.83
(15,093,808
)
-73.95
(2,076,897
)
13.76
Utilidad bruta
5,178,147
23.17
5,317,546
26.05
(139,399)
-2.62
Gastos de venta
(1,975,375)
-8.84
(2,185,483)
-10.71
210,109
-9.61
Gastos de admin..
(754,913)
-3.38
(771,346)
-3.78
16,433
-2.13
UTIL. OPERAT.
2,447,860
10.95
2,360,717
11.56
87,143
3.69
Ingresos financieros
1,542,452
6.90
1,887,341
9.25
(344,888)
-18.27
Ingresos varios
17,231
0.08
90,753
0.44
(73,522)
-81.01
Gastos financieros
(1,894,892)
-8.48
(2,056,134)
-10.07
161,243
-7.84
Otros gastos
(41,550)
0.19
(137,752)
-0.67
96,202
-69.84
Otros varios
290,369
1.30
560,389
2.75
(270,020)
-48.18
Res. Antes I.Renta
2,361,469
10.56
2,705,303
13.26
(343,844)
-12.71
Participaciones
(125,670)
0.56
(170,345)
-0.83
44,675
-26.23
Imp. A la Renta
(573,456)
-2.57
(789,456)
-3.87
216,000
-27.36
Utilidad neta
1,662,343
7.43
1,745,512
8.56
(83,169)
-4.76
72
ANÁLISIS DE LA SITUACIÓN FINANCIERA DE LA EMPRESA:
1. LIQUIDEZ:
La ENTIDAD posee a Diciembre 2013 una capacidad de pago de 1.08 para
cumplir con sus obligaciones corrientes. Es decir que por cada S/. 1.00 de deuda
la empresa cuenta con S/. 1.08. A partir de ellos se puede decir, que EMMSA
cubre el 100% de sus compromisos a corto plazo y que además tiene un
excedente (8.00%) para capital de trabajo.
2. CAPITAL DE TRABAJO:
La diferencia entre el activo corriente y el pasivo corriente para Diciembre 2013
es de S/. 658,205 y para Diciembre 2012 es de S/. 519,972 considerándose
aceptable en ambos casos para el tipo de actividad que realiza.
3. INDEPENDENCIA FINANCIERA:
Determina el pago en que la totalidad de las inversiones son independientes de
recursos financieros proporcionados por terceros, alcanzando estos coeficientes
altos de 0.60 para Diciembre 2013 y 0.65 para Diciembre 2012.
4. SOLVENCIA PATRIMONIAL:
Establece la relación entre el capital propio y el capital ajeno, permitiéndonos
medir el respaldo de la empresa ante los capitales de terceros, alcanzando para
Diciembre 2013 la cifra de 0.68; lo que quiere decir que por cada S/. 1.00
aportado por los acreedores los dueños han participado con S/. 0.68
73
ANÁLISIS DE LA SITUACIÓN ECONÓMICA:
1. RENTABILIDAD DE LAS VENTAS:
Nos permite conocer la rentabilidad de la empresa en relación a las ventas
netas. A Diciembre de 2013 obtenemos una rentabilidad de 0.07 y a
Diciembre 2012 alcanzamos los 0.09, en ambos casos los niveles son
razonablemente aceptables.
2. RENTABILIDAD GENERAL:
Los beneficios obtenidos en razón a sus inversiones son débiles, mostrando
porcentajes de 0.11 y 0.09 para cada uno de los periodos.
3. RENTABILIDAD DEL PATRIMONIO:
La capacidad de generar utilidades con el patrimonio es aceptable con
relación al sector económico a la que pertenece la empresa, con resultados
de 0.21 para 2011 y 0.29 para 2010.
4. RENTABILIDAD DEL CAPITAL:
El rendimiento de capital social alcanza coeficientes de 0.33 en Diciembre de
2012 y 0.45 en Diciembre de 2013, observándose una disminución de 45.83%
debido al incremento del capital por capitalización de la Ajuste por Corrección
Monetaria de la Cuenta Capital y la Capitalización del Excedente de
Revaluación Voluntaria.
74
POLÍTICA DE INVERSIONES Y FINANCIAMIENTO:
INVERSIONES:
DIC-2013
DIC-2012
ACTIVO CORRIENTE (INV. TEMPORALES)
43.30%
48.65%
ACTIVO NO CORRIENTE (INV.
PERMANENTES)
56.70%
51.35%
TOTAL INVERSIONES
100.00%
100.00%
FINANCIAMIENTO:
PASIVO CORRIENTE (FIN. EXTERNO
C/P`LAZO)
40.02%
45.68%
PASIVO NO CORRIENTE (FIN.EXTERNO
L/PLAZO)
19.67%
19.50%
PATRIMONIO (FINANCIAMIENTO INTERNO)
40.31%
34.82%
TOTAL FINANCIAMIENTO
100.00%
100.00%
75
CUADRO RESUMEN DE LOS RATIOS DE LIQUIDEZ, GESTIÓN, SOLVENCIA Y
RENTABILIDAD DE LA EMPRESA:
I. ESTRUCTURA FINANCIERA DE CORTO PLAZO
DIC-2013
DIC-2012
1. LIQUIDEZ CORRIENTE
1.08
1.07
2. LIQUIDEZ SEVERA
0.55
0.54
3. LIQUIDEZ ABSOLUTA
0.10
0.08
4. CAPITAL DE TRABAJO S/.
658,204
519,971
5. ROT.CREDITOS CONCEDIDOS DÍAS
72
44
6. ROT. CREDITOS OBTENIDOS- DÍAS
71
67
7. PLAZO PROM. INMOV. DE EXISTENCIAS
86
96
II. ESTRUCTURA FINANCIERA DE L /PLAZO
1. INDEPENDENCIA FINANCIERA
0.60
0.65
2. AUTONOMÍA A LARGO PLAZO
0.60
0.54
3. SOLVENCIA PATRIMONIAL
0.68
0.53
4. ROTACIÓN DE ACTIVO FIJO
3.14
3.71
5. ROTACIÓN DEL PATRIMONIO
2.76
3.35
III. RENTABILIDAD FINANCIERA
1. RENTABILIDAD DE LAS VENTAS
0.07
0.09
2. RENTABILIDAD GENERAL
0.09
0.11
3. RENTABILIDAD DEL PATRIMONIO
0.21
0.29
4. RENTABILIDAD DEL CAPITAL
0.26
0.48
76
DIAGNÓSTICO Y PRONÓSTICO ECONÓMICO-FINANCIERO DE LA EMPRESA
DIAGNÓSTICO:
La situación financiera de la empresa se puede calificar como moderada, ya que
muestra los niveles de liquidez corriente y severa aceptables, habiendo
aumentado en el último año. Tiene una capacidad de pago del pasivo corriente,
aunque el capital de trabajo sea limitado. La empresa no se encuentra en
capacidad de asumir deudas cuyos vencimientos sean de muy corto plazo. Si la
empresa tuviera que liquidar sus pasivos corrientes con vencimientos a 30 días,
tendría problemas en honrar sus pagos. Asimismo, muestra un capital de trabajo
positivo pese a haber disminuido su capacidad de contratación por restricciones
económicas de sus clientes.
En cuanto a la política crediticia no se observa real coherencia, ya que los plazos
de retorno de los créditos concedidos son mucho mayores que el promedio de
rotación de los créditos obtenidos ante proveedores. La política de cobros no
está en concordancia con la de pagos.
La capacidad de endeudamiento no es la óptima a corto plazo, aunque se eleva
a largo plazo. Esto debido a que básicamente el endeudamiento se realizó con
recursos externos vía bancos y proveedores (corto plazo y largo plazo). Estas se
dieron en un 43.30% y 48.65% respectivamente.
En lo referente a la situación económica esta empresa muestra bajos índices de
solvencia en su relación Patrimonio / Deudas, el cual es de 0.68 y 0.53
respectivamente. La capacidad de endeudamiento está comprometida.
La empresa registra una rotación de inventarios excesivamente lenta, lo que está
generando una falta de liquidez. Esta falta de liquidez, aparentemente no le
permite a la empresa pagar los créditos concedidos por los proveedores, lo que
demuestra que la empresa está renovando las letras concedidas por los
proveedores, en vez de pagarlas. Esta política de renovación de letras a su vez
está generando un excesivo gasto financiero que ha llegado a ser un 77.40% de
la utilidad bruta en ingresos generados durante el período.
77
Con respecto a la rentabilidad de la empresa esta se viene manejando sobre
límites aceptables para el giro del negocio.
PRONÓSTICO:
A la empresa se le recomienda lo siguiente:
Debe reestructurar la composición del rubro de activos fijos para mejorar el
aprovechamiento en recursos corrientes, ya que su inversión en activos fijos es
muy alta con relación a la del sector económico donde se desenvuelve,
Debe reestructurar su endeudamiento con recursos a mediano plazo, el manejar
actualmente bajos índices de liquidez no le permite el pago a su vencimiento de
las obligaciones a corto plazo con proveedores y bancos;
Agilizar las cobranzas con el fin de mejorar la liquidez para el pago oportuno de
las obligaciones y evitar el excesivo gasto financiero.
Analizar los gastos de administración y ventas, a fin de poder determinar
aquellos rubros en los cuales se puedan efectuar ajustes e incrementar la
utilidad operativa.
78
4.3. RESULTADOS DE LA INVESTIGACIÓN
TABLA No. 1:
La contabilidad es la fuente de información para tomar decisiones y lograr una
administración efectiva en la Empresa Municipal de Mercados SA
NR
ALTERNATIVAS
CANT
%
1
Si.
91
91.00
2
No.
09
9.00
3
No sabe- No responde
00
00.00
TOTAL
100
100.00
Fuente: Encuesta realizada
GRAFICO No 1:
Fuente: Encuesta realizada
INTERPRETACIÓN:
Este resultado favorece el modelo de investigación desarrollado; por cuanto el 91%
de los encuestados acepta que la contabilidad es la fuente de información para
tomar decisiones y lograr una administración efectiva en la Empresa Municipal de
Mercados SA.
0%
20%
40%
60%
80%
100%
Si.
No.
No sabe- No responde
79
TABLA No. 2:
La información financiera facilita la administración efectiva de la Empresa Municipal
de Mercados SA.
NR
ALTERNATIVAS
CANT
%
1
Si.
92
92.00
2
No
08
8.00
3
No sabe-No responde
00
00.00
TOTAL
100
100.00
Fuente: Encuesta realizada
GRAFICO Nº 2:
Fuente: Encuesta realizada
INTERPRETACIÓN:
Este resultado favorece el modelo de investigación desarrollado; por cuanto el 92%
de los encuestados acepta que la información financiera facilita la administración
efectiva de la Empresa Municipal de Mercados SA.
0%
10%
20%
30%
40%
50%
60%
70%
80%
90%
100%
Si.
No
No sabe-No responde
80
TABLA No. 3:
La información económica facilita la administración efectiva de la Empresa
Municipal de Mercados SA.
NR
ALTERNATIVAS
CANT
%
1
Si
94
94.00
2
No
06
6.00
3
No sabe No responde
00
00.00
TOTAL
100
100.00
Fuente: Encuesta realizada.
GRAFICO No. 3:
Fuente: Encuesta realizada.
INTERPRETACIÓN:
Este resultado favorece el modelo de investigación desarrollado; por cuanto el 94%
de los encuestados acepta que la información económica facilita la administración
efectiva de la Empresa Municipal de Mercados SA.
0%
10%
20%
30%
40%
50%
60%
70%
80%
90%
100%
SI
NO
No sabe No responde
81
TABLA No. 4:
La información patrimonial facilita la administración efectiva de la Empresa Municipal
de Mercados SA.
NR
ALTERNATIVAS
CANT
%
1
Si
95
95.00
2
No
05
5.00
3
No sabe No responde
00
00.00
TOTAL
100
100.00
Fuente: Encuesta realizada
GRAFICO No. 4:
Fuente: Encuesta realizada
INTERPRETACIÓN:
Este resultado favorece el modelo de investigación desarrollado; por cuanto el 95%
de los encuestados acepta que la información patrimonial facilita la administración
efectiva de la Empresa Municipal de Mercados SA.
0%
10%
20%
30%
40%
50%
60%
70%
80%
90%
100%
Si
No
No sabe No responde
82
TABLA No. 5:
La contabilidad podrá proporcionar información sobre los activos, pasivos, ingresos y
gastos de la Empresa Municipal de Mercados SA.
NR
ALTERNATIVAS
CANT
%
1
Si
96
96.00
2
No
04
4.00
3
No sabe No responde
00
00.00
TOTAL
100
100.00
Fuente: Encuesta realizada.
GRAFICO No. 5:
Fuente: Encuesta realizada.
INTERPRETACIÓN:
Este resultado favorece el modelo de investigación desarrollado; por cuanto el 96%
de los encuestados acepta que la contabilidad podrá proporcionar información sobre
los activos, pasivos, ingresos y gastos de la Empresa Municipal de Mercados SA
0%
20%
40%
60%
80%
100%
Si
No
No sabe No responde
83
TABLA No. 6:
La contabilidad podrá proporcionar información sobre inversiones, deudas,
rentabilidad y riesgo de la Empresa Municipal de Mercados SA
NR
ALTERNATIVAS
CANT
%
1
Si
97
97.00
2
No
03
3.00
3
No sabe No contesta
00
00.00
TOTAL
100
100.00
Fuente: Encuesta realizada.
GRAFICO No. 6:
Fuente: Encuesta realizada.
INTERPRETACIÓN:
Este resultado favorece el modelo de investigación desarrollado; por cuanto el 097%
de los encuestados acepta que la contabilidad podrá proporcionar información sobre
inversiones, deudas, rentabilidad y riesgo de la Empresa Municipal de Mercados SA
0%
20%
40%
60%
80%
100%
Si
No
No sabe No contesta
84
TABLA No. 7:
La contabilidad facilita ratios financieros sobre liquidez, gestión, solvencia y
rentabilidad para tomar decisiones sobre la administración efectiva de la Empresa
Municipal de Mercados SA
NR
ALTERNATIVAS
CANT
%
1
Si.
98
98.00
2
No.
02
2.00
3
No sabe No responde.
00
00.00
TOTAL
100
100.00
Fuente: Encuesta realizada.
GRAFICO No. 7:
Fuente: Encuesta realizada.
INTERPRETACIÓN:
Este resultado favorece el modelo de investigación desarrollado; por cuanto el 98%
de los encuestados acepta que la contabilidad facilita ratios financieros sobre
liquidez, gestión, solvencia y rentabilidad para tomar decisiones sobre la
administración efectiva de la Empresa Municipal de Mercados SA
0%
10%
20%
30%
40%
50%
60%
70%
80%
90%
100%
Si.
No.
No sabe No responde.
85
TABLA No. 8:
La contabilidad proporciona información para facilitar la economía, eficiencia, mejora
continua y efectividad de la administración de la Empresa Municipal de Mercados SA
NR
ALTERNATIVAS
CANT
%
1
Si
97
97.00
2
No
03
3.00
3
No sabe No contesta
00
00.00
TOTAL
100
100.00
Fuente: Encuesta realizada.
GRAFICO No. 8:
Fuente: Encuesta realizada.
INTERPRETACIÓN:
Este resultado favorece el modelo de investigación desarrollado; por cuanto el 97%
de los encuestados acepta que la contabilidad proporciona información para facilitar
la economía, eficiencia, mejora continua y efectividad de la administración de la
Empresa Municipal de Mercados SA
0%
10%
20%
30%
40%
50%
60%
70%
80%
90%
100%
Si
No
No sabe No contesta
86
TABLA No. 9:
La contabilidad de un ejercicio económico proporciona información para la
planeación y control de los recursos de la Empresa Municipal de Mercados SA
NR
ALTERNATIVAS
CANT
%
1
Si.
96
96.00
2
No.
04
4.00
3
No sabe No responde.
00
00.00
TOTAL
100
100.00
Fuente: Encuesta realizada.
GRAFICO No. 9:
Fuente: Encuesta realizada.
INTERPRETACIÓN:
Este resultado favorece el modelo de investigación desarrollado; por cuanto el 96%
de los encuestados acepta que La contabilidad de un ejercicio económico
proporciona información para la planeación y control de los recursos de la Empresa
Municipal de Mercados SA
0%
20%
40%
60%
80%
100%
Si.
No.
No sabe No responde.
87
TABLA No. 10:
La contabilidad en el marco de las Normas Internacionales de Contabilidad se
desarrolla mediante el reconocimiento, medición, registro y presentación de las
transacciones de la Empresa Municipal de Mercados SA
NR
ALTERNATIVAS
CANT
%
1
Si
97
97.00
2
No
03
3.00
3
No sabe No contesta
00
00.00
TOTAL
100
100.00
Fuente: Encuesta realizada.
GRAFICO No. 10:
Fuente: Encuesta realizada.
INTERPRETACIÓN:
Este resultado favorece el modelo de investigación desarrollado; por cuanto el 97%
de los encuestados acepta que la contabilidad en el marco de las Normas
Internacionales de Contabilidad se desarrolla mediante el reconocimiento, medición,
registro y presentación de las transacciones de la Empresa Municipal de Mercados
SA.
0%
20%
40%
60%
80%
100%
Si
No
No sabe No contesta
88
CAPÍTULO V:
CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
5.1. DISCUSIÓN
1) Según la Tabla No. 1, se puede apreciar que el 91% de los encuestados acepta
que la contabilidad es la fuente de información para tomar decisiones y lograr
una administración efectiva en la Empresa Municipal de Mercados SA. Este
resultado no tiene comparación por cuanto no se ha determinado la existencia
de trabajos similares.
2) Según la Tabla No. 2, el 92% de los encuestados acepta que la información
financiera facilita la administración efectiva de la Empresa Municipal de
Mercados SA. Este resultado no tiene comparación por cuanto no se ha
determinado la existencia de trabajos similares.
3) Según la Tabla No. 3, el 94% de los encuestados acepta que la información
económica facilita la administración efectiva de la Empresa Municipal de
Mercados SA. Este resultado no tiene comparación por cuanto no se ha
determinado la existencia de trabajos similares.
4) Según la Tabla No. 4, el 95% de encuestados acepta que la información
patrimonial facilita la administración efectiva de la Empresa Municipal de
Mercados SA. Este resultado no tiene comparación por cuanto no se ha
determinado la existencia de trabajos similares.
5) Según la Tabla No. 5, el 96% de los encuestados acepta que la contabilidad
podrá proporcionar información sobre los activos, pasivos, ingresos y gastos de
la Empresa Municipal de Mercados SA. Este resultado no tiene comparación por
cuanto no se ha determinado la existencia de trabajos similares.
89
6) Según la Tabla No. 6, el 97% de los encuestados acepta que la contabilidad
podrá proporcionar información sobre inversiones, deudas, rentabilidad y riesgo
de la Empresa Municipal de Mercados SA. Este resultado no tiene comparación
por cuanto no se ha determinado la existencia de trabajos similares.
7) Según la Tabla No. 7, el 98% de los encuestados acepta que La contabilidad
facilita ratios financieros sobre liquidez, gestión, solvencia y rentabilidad para
tomar decisiones sobre la administración efectiva de la Empresa Municipal de
Mercados SA. Este resultado no tiene comparación por cuanto no se ha
determinado la existencia de trabajos similares.
8) Según la Tabla No. 8 el 97%, considera que la contabilidad proporciona
información para facilitar la economía, eficiencia, mejora continua y efectividad
de la administración de la Empresa Municipal de Mercados SA. Este resultado
no tiene comparación por cuanto no se ha determinado la existencia de trabajos
similares.
9) Según la Tabla No. 9, el 96% de los encuestados, acepta que la contabilidad de
un ejercicio económico proporciona información para la planeación y control de
los recursos de la Empresa Municipal de Mercados SA. Este resultado no tiene
comparación por cuanto no se ha determinado la existencia de trabajos
similares.
10) Según la Tabla No. 10, el 97% de los encuestados acepta que la contabilidad en
el marco de las Normas Internacionales de Contabilidad se desarrolla mediante
el reconocimiento, medición, registro y presentación de las transacciones de la
Empresa Municipal de Mercados SA. Este resultado no tiene comparación por
cuanto no se ha determinado la existencia de trabajos similares.
90
5.2. COMPROBACIÓN O REFUTACIÓN DE LA HIPÓTESIS
Para iniciar la comprobación o refutación de la hipótesis, un primer aspecto es tener
en cuenta dos tipos de hipótesis, la hipótesis alternativa y la hipótesis nula.
Hipótesis Alternativa:
H1: La contabilidad es la fuente de información para tomar decisiones y lograr
una administración efectiva en la Empresa Municipal de Mercados SA.
En cambio la hipótesis nula es la siguiente:
H0: La contabilidad NO es la fuente de información para tomar decisiones y
lograr una administración efectiva en la Empresa Municipal de Mercados SA.
CONTRASTACIÓN ESTADÍSTICA:
La hipótesis estadística es una afirmación respecto a las características de la
población. Contrastar una hipótesis es comparar las predicciones realizadas por el
investigador con la realidad observada. Si dentro del margen de error que se ha
admitido 5.00%, hay coincidencia, se acepta la hipótesis y en caso contrario se
rechaza. Este es el criterio fundamental para la contrastación; este es
generalmente aceptado en todos los medios académicos y científicos.
Existen muchos métodos para contrastar las hipótesis. Algunos con sofisticadas
fórmulas y otros que utilizan modernos programas informáticos. Todos de una u
otra forma explican la forma como es posible confirmar una hipótesis.
En este trabajo se ha utilizado el software SPSS por su versatilidad y comprensión
de los resultados obtenidos.
Para efectos de contrastar la hipótesis es necesario disponer de los datos de las
variables: Independiente y dependiente.
La variable independiente es LA CONTABILIDAD COMO FUENTE DE
INFORMACIÓN y la variable dependiente es ADMINISTRACIÓN EFECTIVA
EMPRESARIAL.
Los resultados del Sistema SPSS, son los siguientes:
91
TABLA DE ESTADÍSTICOS:
ESTADÍSTICOS
LA CONTABILIDAD
COMO FUENTE DE
INFORMACIÓN
ADMINISTRACIÓN
EFECTIVA
EMPRESARIAL
Muestra
Válidos
100
100
Perdidos
000
000
Media
97.86
98.00
Desviación típica.
3.39
2.43
Fuente: Encuesta realizada
ANÁLISIS DE LA TABLA DE ESTADÍSTICOS:
En esta tabla se presentan los estadísticos más importantes.
La media o valor promedio de la variable independiente LA CONTABILIDAD
COMO FUENTE DE INFORMACIÓN es 97.86% en cambio la media o promedio
de la variable dependiente ADMINISTRACIÓN EFECTIVA EMPRESARIAL es
98.00%. Lo que indica un buen promedio para ambas variables, siendo mejor para
la variable dependiente, que es la que se busca solucionar, lo cual apoya el
modelo de investigación llevado a cabo.
La desviación típica mide el grado de desviación de los valores en relación con el
valor promedio, en este caso es 5.39% para la variable independiente LA
CONTABILIDAD COMO FUENTE DE INFORMACIÓN y 3.43% para la variable
dependiente ADMINISTRACIÓN EFECTIVA EMPRESARIAL, ello quiere decir que
hay alta concentración en los resultados obtenidos; siendo mejor dicha
concentración en la variable dependiente, lo que favorece al modelo de
investigación propuesto.
92
TABLA DE CORRELACIÓN ENTRE LAS VARIABLES:
VARIABLES DE LA
INVESTIGACION
INDICADORES
ESTADÍSTICOS
LA
CONTABILIDAD
COMO FUENTE
DE
INFORMACIÓN
ADMINISTRACIÓN
EFECTIVA
EMPRESARIAL
LA CONTABILIDAD
COMO FUENTE DE
INFORMACIÓN
Correlación
de Pearson
100%
89.70%
Sig. (bilateral)
2.30%
Muestra
100
100
ADMINISTRACIÓN
EFECTIVA
EMPRESARIAL
Correlación
de Pearson
89.70%
100%
Sig. (bilateral)
2.30%
Muestra
100
100
Fuente: Encuesta realizada
ANÁLISIS DE LA TABLA DE CORRELACIÓN ENTRE VARIABLES:
Esta tabla mide el grado de relación entre las variables independiente y
dependiente. Dentro de ello el coeficiente de correlación y el grado de significancia.
La correlación se mide mediante la determinación del Coeficiente de correlación. R
= Coeficiente de correlación. Este método mide el grado de relación existente entre
dos variables, el valor de R varía de -1 a 1.
El valor del coeficiente de relación se interpreta de modo que a medida que R se
aproxima a 1, es más grande la relación entre los datos, por lo tanto R (coeficiente
de correlación) mide la aproximación entre las variables.
En la presente investigación el valor de la correlación es igual a 0.8970, es decir
89.70%, lo cual indica correlación directa (positiva), regular, por tanto aceptable.
La prueba de significancia estadística busca probar que existe una diferencia real,
entre dos variables estudiadas, y además que esta diferencia no es al azar.
Siempre que se estudie dos diferencias existe la probabilidad que dichas
diferencias sean producto del azar y por lo tanto deseamos conocerlo y para ello
93
usamos la probabilidad que no es más que el grado de significación estadística, y
suele representarse con la letra p.
El valor de p es conocido como el valor de significancia. Cuanto menor sea la p, es
decir, cuanto menor sea la probabilidad de que el azar pueda haber producido los
resultados observados, mayor será la tendencia a concluir que la diferencia existe
en realidad. El valor de p menor de 0.05 nos indica que el investigador acepta que
sus resultados tienen un 95% de probabilidad de no ser producto del azar, en otras
palabras aceptamos con un valor de p = 0.05, que podemos estar equivocados en
un 5%.
En base al cuadro del SPSS tenemos un valor de significancia (p), igual a 2.30%,
el mismo que es menor al margen de error propuesto del 5.00%, lo que, de
acuerdo con la teoría estadística, generalmente aceptada, permite rechazar la
hipótesis nula y aceptar la hipótesis alternativa, desde el punto de vista de la
correlación de las variables.
Finalmente, esto significa que la correlación obtenida para la muestra es
significativa y que dicho valor no se debe a la casualidad, si no a la lógica y sentido
del modelo de investigación formulado; todo lo cual queda consolidado con la tabla
de regresión.
94
5.3. CONCLUSIONES
Las conclusiones son las siguientes:
1) La contabilidad es la fuente de información para tomar decisiones
y lograr una administración efectiva en la Empresa Municipal de
Mercados SA; mediante los Estados Financieros y sus notas que
contienen información activos, pasivos, ingresos y gastos
empresariales.
2) La información financiera facilita la administración efectiva de la
Empresa Municipal de Mercados SA; mediante el Estado de
Situación Financiera o Balance General y el Estado de Flujos de
efectivo que contienen información sobre los activos y pasivos
empresariales.
3) La información económica facilita la administración efectiva de la
Empresa Municipal de Mercados SA; mediante el Estado de
Resultados y sus notas que contiene información sobre los
ingresos, costos, gastos y resultado neto del ejercicio.
4) La información patrimonial facilita la administración efectiva de la
Empresa Municipal de Mercados SA; mediante el estado de
cambios en el Patrimonio Neto y sus respectivas notas que
contiene información sobre las modificaciones patrimoniales de la
empresa.
95
5.4. RECOMENDACIONES
A los directivos de la Empresa Municipal de Mercados SA
1) Gestionar la administración de la empresa de manera informada
y oportuna, teniendo en cuenta que la contabilidad es la fuente
de información para tomar decisiones y lograr una administración
efectiva en la empresa; mediante los Estados Financieros y sus
notas que contienen información activos, pasivos, ingresos y
gastos empresariales.
2) La toma de decisiones debe hacerse tomando en cuenta la
información financiera debido a que esta facilita la administración
efectiva de la empresa; mediante el Estado de Situación
Financiera o Balance General y el Estado de Flujos de Efectivo
que contienen información sobre los activos y pasivos
empresariales.
3) Tener en cuenta la información económica por cuanto facilita la
administración efectiva de la Empresa Municipal de Mercados
SA; mediante el Estado de Resultados y sus notas que contiene
información sobre los ingresos, costos, gastos y resultado neto
del ejercicio.
4) Considerar la información patrimonial por cuanto facilita la
administración efectiva de la Empresa Municipal de Mercados SA;
mediante el estado de cambios en el patrimonio neto y sus
respectivas notas que contiene información sobre las
modificaciones patrimoniales de la empresa.
96
BIBLIOGRAFÍA:
1) ANTHONY, Robert N. (2010) La contabilidad en la administración de
empresas. México. Unión Tipográfica Editorial Hispano Americana.
2) ARGIBAY González, María del Mar (2010) Contabilidad financiera. Madrid.
Ideaspropias Editorial
3) BELLIDO S. Pedro (2005) Administración Financiera. Lima. Editorial
Técnico Científica SA.
4) BELLIDO S. Pedro (2011) Administración Financiera. Lima. Editorial Técnico
Científica SA.
5) BERNSTEIN A. Leopoldo (1995) Análisis de Estados Financieros. Teoría,
aplicación e Interpretación. México. Publicación de Irwin
6) FERRER Quea, Alejandro (2011) Formulación, Análisis e interpretación de
Estados Financieros en sus ocho fases más importantes. Lima. Pacífico
Editores.
7) FLORES Soria Jaime (2011) Contabilidad Gerencial. Lima. Centro de
Especialización en Contabilidad y Finanzas-CECOF Asesores. Primera
Edición.
8) FLORES Soria Jaime (2012) Contabilidad financiera. Lima. Centro de
Especialización en Contabilidad y Finanzas-CECOF Asesores. Primera
Edición.
9) HERNÁNDEZ Celis, Domingo (2014) Finanzas corporativas. Lima USMP.
10) HERNÁNDEZ Sampieri, Roberto (2013) Metodología de la investigación.
México. Editorial Limusa.
11) HORNGREN Charles (2011) Introducción a la contabilidad financiera:
México. Editorial: Pearson
12) KOONTZ Harold & Cyril O’Donnell (2013) Administración Moderna. México.
Litográfica Ingramex S.A.
13) MEIGS Cornelia (2010) contabilidad la base para decisiones Gerenciales.
México. Editorial: Mcgraw-Hill
14) RODRÍGUEZ Pachas, Carolina (2014) Economía, finanzas y
administración de empresas. Lima. USMP.
97
15) ROJAS Celis, Zacarías (2013) Tributación efectiva. Lima. Instituto Peruano de
Derecho Tributario.
16) SÁNCHEZ Arosemena, Arturo (2013) Eficiencia para lograr los resultados.
Bogotá. Editorial: Norma
17) SÁNCHEZ Gamarra, Raúl (2011) Administración de costos. Lima.
Universidad Inca Garcilaso de la Vega.
18) URBANO González, Orlando (2013) Tributación empresarial. Lima. Pacífico
Editores.
19) URTEAGA García, Rommel (2013) Finanzas empresariales. Lima.
Universidad del Pacífico.
20) YARLEQUÉ Ramos Juana (2013) Liquidez, gestión, solvencia y
rentabilidad empresarial. Lima. USMP.
21) ZAMORA Zulueta, Zacarías (2012) Método científico para contadores.
Bogotá. Editorial Colombia.
22) ZÁRATE Garamendi, Luz Azucena (2012) Metodología científica
generalmente aceptada. Lima. USMP.
ANEXO No. 1: MATRIZ DE CONSISTENCIA
“LA CONTABILIDAD COMO FUENTE DE INFORMACIÓN PARA LA ADMINISTRACIÓN EFECTIVA DE LA EMPRESA MUNICIPAL DE
MERCADOS SA
PROBLEMAS
OBJETIVOS
HIPÓTESIS
VARIABLES, DIMENSIONES,
INDICADORES
MÉTODO
PROBLEMA PRINCIPAL:
¿Cómo la contabilidad podrá
ser la fuente de información
para tomar decisiones y lograr
una administración efectiva en
la Empresa Municipal de
Mercados SA?
PROBLEMAS SECUNDARIOS:
1) ¿Cómo la información
financiera pod facilitar
la administración efectiva
de la Empresa Municipal
de Mercados SA?
2) ¿Cómo la información
económica podrá facilitar
la administración efectiva
de la Empresa Municipal
de Mercados SA?
3) ¿Cómo la información
patrimonial podrá facilitar
la administración efectiva
de la Empresa Municipal
de Mercados SA?
OBJETIVO GENERAL:
Determinar la manera como la
contabilidad podrá ser la fuente
de información para tomar
decisiones y lograr una
administración efectiva en la
Empresa Municipal de
Mercados SA.
OBJETIVOS ESPECÍFICOS:
1) Establecer la forma como
la información financiera
podrá facilitar la
administración efectiva
de la Empresa Municipal
de Mercados SA.
2) Determinar el modo
como la información
económica podrá facilitar
la administración efectiva
de la Empresa Municipal
de Mercados SA.
3) Establecer la manera
como la información
patrimonial podrá facilitar
la administración efectiva
de la Empresa Municipal
de Mercados SA.
HIPÓTESIS PRINCIPAL:
La contabilidad es la fuente de
información para tomar
decisiones y lograr una
administración efectiva en la
Empresa Municipal de
Mercados SA
HIPÓTESIS SECUNDARIAS:
1) La información financiera
facilita la administración
efectiva de la Empresa
Municipal de Mercados SA.
2) La información económica
facilita la administración
efectiva de la Empresa
Municipal de Mercados SA.
3) La información patrimonial
facilita la administración
efectiva de la Empresa
Municipal de Mercados SA.
VARIABLE
INDEPENDIENTE:
X. La contabilidad como
fuente de información
Dimensiones:
X.1. Información financiera
X.2. Información económica
X.3. Información patrimonial
VARIABLE DEPENDIENTE:
Y. Administración efectiva
empresarial
Dimensiones:
Y.1. Economía empresarial
Y.2. Eficiencia empresarial
Y.3. Mejora continua
empresarial
ENTE INTERVINIENTE
Z. Empresa Municipal de
Mercados SA (EMMSA)
Esta investigación es de tipo básica o
pura (no experimental)
La investigación es del nivel descriptivo-
explicativo.
En la investigación se ha utilizado los
siguientes métodos: Descriptivo,
Inductivo, Deductivo
El diseño que se ha aplicado ha sido el
no experimental.
La población de la investigación estuvo
conformada por 135 personas
La muestra estuvo conformada por 100
personas
Para definir el tamaño de la muestra se
utilizó el método probabilístico.
Los procedimientos de recolección de
datos que se han utilizado fueron los
siguientes: Encuestas; Toma de
información y Análisis documental.
Los instrumentos para la recolección de
datos que se han utilizado fueron los
siguientes cuestionarios, fichas
bibliográficas y Guías de análisis.
Se aplicó las siguientes técnicas de
análisis: Análisis documental;
Indagación; Conciliación de datos;
Tabulación de cuadros con cantidades y
porcentajes; Comprensión de gráficos,
contrastación de hipótesis con el SPSS.
- 99 -
ANEXO No. 2:
INSTRUMENTO: ENCUESTA
FICHA TÉCNICA DEL INSTRUMENTO A UTILIZAR
“LA CONTABILIDAD COMO FUENTE DE INFORMACIÓN PARA LA
ADMINISTRACIÓN EFECTIVA DE LA EMPRESA MUNICIPAL DE MERCADOS
SA”
AUTORA : Rosa Amelia Aranda Palacios
ENTIDAD ACADÉMICA : Universidad Peruana de Ciencias e Informática
NIVEL ACADÉMICO : Pregrado
ESPECIALIDAD : Contabilidad, Auditoría y Finanzas
MARGEN DE ERROR : 5%
No. DE ENCUESTADOS : 100
LUGAR DE APLICACIÓN : Lima
TIPO DE PREGUNTAS : Modelo Likert reducido
NÚMERO DE PREGUNTAS : 10
- 100 -
“LA CONTABILIDAD COMO FUENTE DE INFORMACIÓN PARA LA
ADMINISTRACIÓN EFECTIVA DE LA EMPRESA MUNICIPAL DE MERCADOS
SA”
ANEXO No. 2
CUESTIONARIO DE ENCUESTA
1) ¿La contabilidad es la fuente de información para tomar decisiones y lograr
una administración efectiva en la Empresa Municipal de Mercados SA?
NR
ALTERNATIVA
RESPUESTA
1
Si
2
No
3
No sabe No responde
2) ¿La información financiera facilita la administración efectiva de la Empresa
Municipal de Mercados SA?
NR
ALTERNATIVA
RESPUESTA
1
Si
2
No
3
No sabe No responde
3) ¿La información económica facilita la administración efectiva de la Empresa
Municipal de Mercados SA?
NR
ALTERNATIVA
RESPUESTA
1
Si
2
No
3
No sabe No responde
- 101 -
4) ¿La información patrimonial facilita la administración efectiva de la Empresa
Municipal de Mercados SA?
NR
ALTERNATIVA
RESPUESTA
1
Si
2
No
3
No sabe No responde
5) ¿La contabilidad podrá proporcionar información sobre los activos, pasivos,
ingresos y gastos de la Empresa Municipal de Mercados SA?
NR
ALTERNATIVA
RESPUESTA
1
Si
2
No
3
No sabe No responde
6) ¿La contabilidad podrá proporcionar información sobre inversiones, deudas,
rentabilidad y riesgo de la Empresa Municipal de Mercados SA?
NR
ALTERNATIVA
RESPUESTA
1
Si
2
No
3
No sabe No responde
7) ¿La contabilidad facilita ratios financieros sobre liquidez, gestión, solvencia y
rentabilidad para tomar decisiones sobre la administración efectiva de la
Empresa Municipal de Mercados SA?
NR
ALTERNATIVA
RESPUESTA
1
Si
2
No
3
No sabe No responde
- 102 -
8) ¿La contabilidad proporciona información para facilitar la economía, eficiencia,
mejora continua y efectividad de la administración de la Empresa Municipal de
Mercados SA?
NR
ALTERNATIVA
RESPUESTA
1
Si
2
No
3
No sabe No responde
9) ¿La contabilidad de un ejercicio económico proporciona información para la
planeación y control de los recursos de la Empresa Municipal de Mercados SA?
NR
ALTERNATIVA
RESPUESTA
1
Si
2
No
3
No sabe No responde
10) ¿La contabilidad en el marco de las Normas Internacionales de Contabilidad se
desarrolla mediante el reconocimiento, medición, registro y presentación de las
transacciones de la Empresa Municipal de Mercados SA?
NR
ALTERNATIVA
RESPUESTA
1
Si
2
No
3
No sabe No responde
- 103 -
ANEXO No. 3:
VALIDACIÓN DEL INSTRUMENTO POR EXPERTO ACADÉMICO.
La validación del instrumento de la Tesina denominada: “LA CONTABILIDAD COMO
FUENTE DE INFORMACIÓN PARA LA ADMINISTRACIÓN EFECTIVA DE LA
EMPRESA MUNICIPAL DE MERCADOS SA”; ha tenido como estándar un valor
mayor igual al 86%. Después de revisado el instrumento la calificación es la
siguiente:
No.
PREGUNTA
55
65
75
86
95
100
1
¿En qué porcentaje se logrará contrastar la
hipótesis con este instrumento?
X
2
¿En qué porcentaje considera que las preguntas
están referidas a las variables, subvariables e
indicadores de la investigación?
X
3
¿Qué porcentaje de las interrogantes planteadas
son suficientes para lograr el objetivo general de
la investigación?
X
4
¿En qué porcentaje, las preguntas son de fácil
comprensión?
X
5
¿Qué porcentaje de preguntas siguen una
secuencia lógica?
X
6
¿En qué porcentaje se obtendrán datos similares
con esta prueba aplicándolo en otras muestras?
X
Dado que todas las preguntas del instrumento superan el parámetro del 86%, el
instrumento queda validado favorablemente por el Docente Asesor designado por la
UPCI.
- 104 -
ANEXO No. 04:
CONFIABILIDAD DEL INSTRUMENTO
El instrumento de la presente Tesina denominada: “LA CONTABILIDAD COMO
FUENTE DE INFORMACIÓN PARA LA ADMINISTRACIÓN EFECTIVA DE LA
EMPRESA MUNICIPAL DE MERCADOS SA”; es factible de reproducción por otros
investigadores. Es decir los resultados obtenidos con el instrumento en una
determinada ocasión, bajo ciertas condiciones, serán similares si se volviera a medir
las mismas variables en condiciones idénticas. Este aspecto de la razonable
exactitud con que el instrumento mide lo que se ha pretendido medir es lo que se
denomina la confiabilidad del instrumento, la misma que se cumple con el
instrumento de encuesta de este trabajo.
DETERMINACIÓN DEL COEFICIENTE DE CONFIABILIDAD
VARIABLES
COEFICIENTE
ALFA DE
CRONBACH
NÚMERO DE
ÍTEMS
LA CONTABILIDAD COMO FUENTE
DE INFORMACIÓN
0.9520
05
ADMINISTRACIÓN EFECTIVA DE
EMMSA
0.9640
05
TOTAL
0.9605
10
Estas son las conclusiones sobre el coeficiente confiabilidad:
1) Para la Variable independiente LA CONTABILIDAD COMO FUENTE DE
INFORMACIÓN el valor del coeficiente es de 0.9520, lo que indica alta
confiabilidad.
2) Para la variable dependiente ADMINISTRACIÓN EFECTIVA DE EMMSA, el
valor del coeficiente es de 0.9640, lo que indica una alta confiabilidad.
- 105 -
3) El coeficiente Alfa de Cronbach para la ESCALA TOTAL es de 0.9605, lo cual
indica una alta confiabilidad del instrumento.
4) Finalmente, la confiabilidad, tanto de la escala total, como de las dos variables
en particular, presentan valores que hacen que el instrumento pueda ser útil
para alcanzar los objetivos de la investigación
Confirmada la confiabilidad del instrumento por el Docente Asesor.
- 106 -
ANEXO NR 5:
GLOSARIO DE LA INVESTIGACIÓN
CONCEPTOS DE CONTABILIDAD FINANCIERA
Acciones de inversión: Acciones sin derecho a voto que emiten las empresas de
acuerdo a ley (Decreto Legislativo Nº 677) y que le otorga todos los demás derechos
de las acciones comunes. Estas acciones sustituyeron a las acciones del trabajo
(participación patrimonial del trabajo).
Activos biológicos en desarrollo: Son los activos biológicos que aun no han
alcanzado su actividad de producción normal, pues se encuentran evolucionando
para ello. Es natural que el nivel de producción normal se alcance luego de algunos
años de producción inicial o menor, la que no responde al nivel planeado.
Activos biológicos en producción: Son los activos biológicos, de origen animal o
vegetal, en etapa productiva, o lo que es lo mismo, en un grado de madurez que
permite la obtención de productos biológicos (agropecuarios) en un nivel planeado o
normal.
Activos disponibles: Comprende los fondos de caja y bancos que no tienen
restricciones en su utilización, así como aquellas inversiones que se adquirieron con
la finalidad de convertirlas en efectivo en el corto plazo o, las que a pesar de haber
sido adquiridas para ser mantenidas al vencimiento o para tener grado de propiedad
en el largo plazo, han sido destinadas para su venta.
Activos financieros compromiso de compra: Se refiere a los activos financieros
que una entidad adquiere y cuya transferencia y flujos de efectivo se dará lugar en el
futuro, cuando son reconocidos en la fecha de contratación.
Activos inmovilizados: Bienes patrimoniales que se espera mantener por un lapso
mayor a un ejercicio económico, destinados a ser utilizados en las actividades
principales de la entidad, o en actividades que soportan o complementan a esas
actividades principales. Se incluye en este Elemento a las Inversiones financieras (a
ser mantenidas hasta el vencimiento y los instrumentos financieros representativos
- 107 -
de derecho patrimonial) cuyo vencimiento, enajenación o realización se espera que
se produzca en un plazo superior a un año, a los bienes de Inmuebles, maquinaria y
equipo, adquiridos directamente o mediante operaciones de arrendamiento
financiero; a las inversiones inmobiliarias; a los activos biológicos; y otros activos de
largo plazo.
Activos para exploración y evaluación: Comprenden los desembolsos efectuados
en relación con la exploración y evaluación de recursos naturales, antes que se
demuestre la factibilidad técnica y viabilidad comercial de la extracción de los
mismos.
Activos por